2017年中國橡膠助劑行業(yè)供給需求分析【圖】

    一、產(chǎn)業(yè)鏈：上游石油及化工產(chǎn)業(yè)，下游橡膠制品行業(yè)

    橡膠助劑是在天然橡膠和合成橡膠加工成橡膠制品過程中添加的物質(zhì)，通過與橡膠生膠進(jìn)行科學(xué)配比，可以賦予橡膠制品高強度、高彈性、耐老化、耐磨耗、耐高溫、耐低溫、消音等優(yōu)秀性能。

    作為橡膠工業(yè)具有較高科技含量的原材料，橡膠助劑是國家產(chǎn)業(yè)政策重點扶持的行業(yè)。國家在《產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整指導(dǎo)目錄（2011 年本）》中將橡膠助劑產(chǎn)業(yè)作為國家鼓勵類產(chǎn)業(yè)，相關(guān)政策將新型、環(huán)保型助劑列為優(yōu)先發(fā)展的高技術(shù)產(chǎn)業(yè)化重點領(lǐng)域。

    橡膠助劑的上游原材料主要來源于鹽化工、煤化工、石油化工等基礎(chǔ)化工行業(yè)，主要有環(huán)己烷、苯酐、苯胺、叔丁胺、脂肪酸、氧化鋅、蠟等。

    下游為各類橡膠制品，包括輪胎、橡膠軟管、橡膠帶、橡膠薄片、橡膠鞋底、密封件等。

橡膠助劑行業(yè)上下游產(chǎn)業(yè)鏈關(guān)系示意圖

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    相關(guān)報告：智研咨詢發(fā)布的《2018-2024年中國橡膠助劑市場評估及未來發(fā)展趨勢研究報告》

    二、需求端：汽車與輪胎產(chǎn)業(yè)的快速發(fā)展帶來年均3.5%左右的穩(wěn)定需求增速

    橡膠助劑用于輪胎和汽車用橡膠制品用量最大，近90%的橡膠助劑應(yīng)用于汽車相關(guān)橡膠制品，其中用于輪胎生產(chǎn)占比約為 70%。汽車產(chǎn)量的增長直接拉動上游輪胎消費，為橡膠助劑行業(yè)帶來持續(xù)增長的市場需求。

    我國汽車產(chǎn)量年均復(fù)合增長率高于全球，國內(nèi)市場廣闊。2016年我國汽車產(chǎn)量2819萬輛，自2011年以來年均復(fù)合增長8%，同期全球汽車產(chǎn)量年均復(fù)合增長3.5%，2016年達(dá)到9498 萬輛。

全球汽車產(chǎn)量年均復(fù)合增長3.5%

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我國汽車產(chǎn)量年均復(fù)合增長8%

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    輪胎替換需求代替輪胎原裝需求日益增長，輪胎行業(yè)呈現(xiàn)出高于汽車行業(yè)增速的發(fā)展特征。根據(jù)統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，2016年我國汽車保有量為1.94億輛，過去十年間我國汽車保有量每年以 10%以上的速度增長。隨著我國汽車保有量的不斷提高，存量汽車的輪胎替換需求增長迅速，輪胎替換需求逐漸代替輪胎原裝需求，成為日趨重要的市場。

    我國輪胎工業(yè)迎來快速發(fā)展的契機，這將推動我國橡膠行業(yè)的快速發(fā)展。2005年我國輪胎產(chǎn)量達(dá)到2.50億條，超過美國的 2.28 億條，躍居世界第一位。此后，我國輪胎產(chǎn)量連續(xù)十余年排名世界第一。2015年，我國輪胎產(chǎn)量達(dá)到 5.65 億條，較2005 年增長了1.26倍，年復(fù)合增長率達(dá) 8.50%。與發(fā)達(dá)國家相比，我國汽車市場潛力仍十分巨大，輪胎和汽車行業(yè)的需求提升以及產(chǎn)品升級推動了橡膠市場的發(fā)展。

我國汽車保有量每年以10%以上的速度增長

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我國輪胎產(chǎn)量逐年增加，年復(fù)合增長率達(dá)8.5%

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    我國是全球第一大橡膠消費國，橡膠消費量年均復(fù)合增長率遠(yuǎn)超全球。近年來我國橡膠消費量持續(xù)增長，2016 年國內(nèi)天然橡膠和合成橡膠總消費量達(dá)到 1345.4 萬噸，自 2011 年以來年均復(fù)合增長 10.3%，同期全球橡膠消費量年均復(fù)合增長 1.3%，2016 年全球天然橡膠和合成橡膠總消費量達(dá)到 2753.5 萬噸，其中我國橡膠消費量全球占比 48.9%，為全球第一大橡膠消費國。

全球橡膠總消費量年均復(fù)合增長1.3%

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我國橡膠總消費量年均復(fù)合增長10.3%

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    三、供給端：我國是橡膠助劑產(chǎn)量大國，基本助劑實現(xiàn)自給并出口

    我國橡膠助劑行業(yè)已形成門類齊全的產(chǎn)業(yè)體系。覆蓋硫化體系、防護(hù)體系、促進(jìn)劑體系、加工助劑體系、功能樹脂等五大體系，上百種常規(guī)品種，品種結(jié)構(gòu)合理，除去少部分還需進(jìn)口外，大部分實現(xiàn)了國產(chǎn)化。

    防老劑和促進(jìn)劑是目前橡膠助劑的主要品種，而不溶性硫黃的發(fā)展?jié)摿薮?。?jù)數(shù)據(jù)，2016 年防老劑和促進(jìn)劑占比總和達(dá)到 63%。

我國橡膠助劑不同品種產(chǎn)量占比 （2016）

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    我國橡膠助劑產(chǎn)量已超過100萬噸，自給率高，在全球產(chǎn)量中占比超過70%。我國橡膠助劑行業(yè)快速發(fā)展，2015年，橡膠助劑產(chǎn)量已達(dá)到105萬噸，產(chǎn)值 180億。我國橡膠助劑占全球市場份額的70%以上，其中有 30%左右的產(chǎn)品出口到國外。

2010-2016年我國橡膠助劑產(chǎn)量

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2010-2016年我國橡膠助劑行業(yè)銷售收入

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    四、全球橡膠助劑供需處于緊平衡狀態(tài)

    比較需求量與產(chǎn)量數(shù)據(jù)可知，全球橡膠助劑近兩三年中供需進(jìn)入緊平衡狀態(tài)。

    未來供需預(yù)期增長速度相匹配。輪胎行業(yè)預(yù)期產(chǎn)量年均增速為 4%，而橡膠協(xié)會給出的橡膠助劑供應(yīng)端的產(chǎn)量增長目標(biāo)為 5%。在供需緊平衡狀態(tài)下，匹配的未來年增長速度可以很好的保證橡膠助劑行業(yè)的健康有序發(fā)展。

    由于我國是橡膠助劑的產(chǎn)量大國，一旦出現(xiàn)不可抗力，產(chǎn)量降低，供不應(yīng)求局面將推漲產(chǎn)品價格。由于我國是橡膠助劑的產(chǎn)量大國，一旦出現(xiàn)不可抗力，產(chǎn)量降低，供不應(yīng)求局面將推漲產(chǎn)品價格。2017 年環(huán)保政策嚴(yán)格執(zhí)行，橡膠助劑環(huán)保不達(dá)標(biāo)的企業(yè)被停產(chǎn)。據(jù)統(tǒng)計，2017 年會員企業(yè) 1～8 月累計總產(chǎn)量 81.1 萬噸，同比下降 2.1%。其中，促進(jìn)劑產(chǎn)量約 27.9 萬噸，防老劑產(chǎn)量約 26.2 萬噸，同比分別下降 10.9%、14.4%。會員企業(yè) 1～8 月銷售收入 135 億元，同比增長 0.5%；出口量 23 萬噸，同比下降 3.8%。公開價格數(shù)據(jù)顯示，2017 年內(nèi)橡膠促進(jìn)劑已經(jīng)漲價 50%以上，防老劑價格漲幅也在 30%以上。