2018年中國(guó)有機(jī)硅行業(yè)發(fā)展現(xiàn)狀及市場(chǎng)前景預(yù)測(cè)【圖】

    有機(jī)硅是指含有Si-O（硅-氧）鍵、且至少有一個(gè)有機(jī)基是直接與硅原子相連的化合物，通常通過氧、硫、氮等使有機(jī)基與硅原子相連接的化合物被稱作有機(jī)硅化合物。其中，以硅氧鍵為骨架組成的聚硅氧烷，是有機(jī)硅化合物中為數(shù)最多、研究最深、應(yīng)用最廣的一類，約占總用量的90%以上。有機(jī)硅具有優(yōu)異的耐溫特性、耐候性、電氣絕緣性能、生理惰性、低表面張力和低表面能等。

    有機(jī)硅是工業(yè)硅的一種，主要用于生產(chǎn)硅烷、硅酮、硅油等產(chǎn)品。有機(jī)硅產(chǎn)品主要分為硅橡膠、硅油、硅樹脂和硅烷偶聯(lián)劑四大類。

有機(jī)硅產(chǎn)業(yè)鏈?zhǔn)疽鈭D

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    相關(guān)報(bào)告：智研咨詢發(fā)布的《2017-2022年中國(guó)有機(jī)硅行業(yè)深度調(diào)研及投資戰(zhàn)略研究報(bào)告》

    一、產(chǎn)能利用率穩(wěn)步提升，國(guó)內(nèi)產(chǎn)能占比過半

    2010年全球有機(jī)硅單體總產(chǎn)能約為年產(chǎn)430萬(wàn)噸，而2016年增加至554萬(wàn)噸。2017年增長(zhǎng)至580萬(wàn)噸，年復(fù)合增速4.37%；從產(chǎn)量上看，2010年全球總產(chǎn)量320萬(wàn)噸，2016年452萬(wàn)噸，2017年475萬(wàn)噸，年復(fù)合增速5.81%。從區(qū)域來(lái)看，國(guó)內(nèi)（包含外資）有機(jī)硅產(chǎn)能占比最高，占據(jù)50.50%，德國(guó)占14.10%，美國(guó)占11.80%。

全球有機(jī)硅單體產(chǎn)能產(chǎn)量示意圖

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全球有機(jī)硅單體產(chǎn)能分布示意圖

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    2012年國(guó)內(nèi)單體產(chǎn)能為209.5萬(wàn)噸，2016年為281.5萬(wàn)噸，2017年為302.5萬(wàn)噸，年復(fù)合增速為7.6%。產(chǎn)量方面，初級(jí)形態(tài)聚硅氧烷2012年產(chǎn)量為60.5萬(wàn)噸，2016年為86.10萬(wàn)噸。2017年為98.5萬(wàn)噸，年復(fù)合增速為10.2%（1噸單體大約折成0.46-0.5噸DMC）。

歷年國(guó)內(nèi)單體產(chǎn)能示意圖

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歷年國(guó)內(nèi)初級(jí)形態(tài)聚硅氧烷產(chǎn)量示意圖

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    國(guó)內(nèi)主要有機(jī)硅生產(chǎn)企業(yè)為張家港基地（道康寧&瓦克）、藍(lán)星星火、新安化工、恒業(yè)成、山東東岳等，14家大廠總產(chǎn)能從2012年的209.5萬(wàn)噸提升至2016年的281.5萬(wàn)噸。2018年3月國(guó)內(nèi)實(shí)際產(chǎn)能為299.5萬(wàn)噸。

歷年國(guó)內(nèi)主要有機(jī)硅生產(chǎn)商產(chǎn)能示意

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    國(guó)內(nèi)有機(jī)硅行業(yè)整體開工率近年來(lái)一直在60-80%之間波動(dòng)，2017年開工率個(gè)別月份突破80%，為近年來(lái)峰值。而據(jù)百川資訊統(tǒng)計(jì)，國(guó)內(nèi)實(shí)際有效產(chǎn)能約為264萬(wàn)噸，有效開工率突破85%。2018年1-3月，行業(yè)有效開工率分別達(dá)到了90%、79%和96%。從大廠開工情況來(lái)看，3月份開工率高于2月，藍(lán)星星火、浙江合盛、山東東岳、浙江新安等均恢復(fù)高開工，張家港基地、魯西、山東金嶺、新安化工、浙江合盛開工率均超過90%。

國(guó)內(nèi)有機(jī)硅行業(yè)開工率示意圖

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    二、有機(jī)硅價(jià)格情況

    1、上游原材料：金屬硅、甲醇漲價(jià)，有機(jī)硅價(jià)差擴(kuò)大 有機(jī)硅主要原材料中金屬硅和甲醇占生產(chǎn)成本的50%和25%，因此原材料價(jià)格的波動(dòng)對(duì)有機(jī)硅產(chǎn)品的價(jià)格有較大影響。在實(shí)際生產(chǎn)中，1噸DMC需要消耗甲醇1.3-1.4噸，1噸有機(jī)硅環(huán)體消耗0.56噸左右金屬硅硅粉。金屬硅方面，新安化工、藍(lán)星星火、合盛硅業(yè)等企業(yè)均購(gòu)置了硅礦，能自給自足；張家港基地采購(gòu)量大，成本相對(duì)會(huì)低一些；電力方面，興發(fā)等企業(yè)擁有電力設(shè)備；此外，新安、興發(fā)等企業(yè)采用草甘膦配套生產(chǎn)氯甲烷，可以省略甲醇采購(gòu)。金屬硅價(jià)格前幾年一直維持穩(wěn)中有降的趨勢(shì)，自2017年起有所回暖，2017年7月再度出現(xiàn)幅度相對(duì)較大的漲價(jià)，但與有機(jī)硅價(jià)格上漲幅度相比，仍然是比較小的。因此，我們可以發(fā)現(xiàn)價(jià)差從2014年初的2800元左右，上升至2017年初的5200元，再到2018年4月底的15200元。這次的金屬硅漲價(jià)主要是受環(huán)保督查影響，四川等區(qū)域金屬硅產(chǎn)量出現(xiàn)明顯下滑，造成了金屬硅供給收縮，從而對(duì)有機(jī)硅價(jià)格上漲推波助瀾。甲醇價(jià)格自2016年下半年開始觸底反彈，期間波動(dòng)較大，低位值約在1800元左右，峰值在3700元左右，目前價(jià)格3000-3100元，處于歷史中間價(jià)位區(qū)間。

歷年有機(jī)硅價(jià)格及價(jià)差示意圖

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歷年甲醇價(jià)格示意圖

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    二、下游需求端：需求增速穩(wěn)定，新興領(lǐng)域有望提供增量

    從表觀消費(fèi)量數(shù)據(jù)來(lái)看，我國(guó)有機(jī)硅表觀消費(fèi)量從2010年的55.5萬(wàn)噸，提升至2017年的89.97萬(wàn)噸，年符合增速為7.1%。目前來(lái)看，建筑、電子、家電、電力新能源仍然是有機(jī)硅下游消費(fèi)的主要領(lǐng)域，分別占24%、19%和17%。傳統(tǒng)下游行業(yè)仍然能夠維持穩(wěn)定增長(zhǎng)，新興行業(yè)（工程膠等領(lǐng)域）隨著國(guó)內(nèi)龍頭的崛起，市場(chǎng)逐步拓展，有助于提供新的需求增量。

歷年我國(guó)聚硅氧烷表觀消費(fèi)量示意圖

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2017年有機(jī)硅下游消費(fèi)市場(chǎng)示意圖

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    三、有機(jī)硅進(jìn)出口情況

    從歷年進(jìn)出口數(shù)據(jù)來(lái)看，2012年到2017年的年進(jìn)口量維持在12萬(wàn)噸左右，波動(dòng)較?。欢隹诹縿t從9.55萬(wàn)噸上升至21.42萬(wàn)噸，尤其是2017年出口量較2016年增長(zhǎng)了53.72%。2018年1月和2月的出口量盡管較2017年12月有所下降，但同比17年1月和2月仍然有較大幅度提升（2月同比增加83%）。

歷年我國(guó)聚硅氧烷進(jìn)出口量示意圖

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    2018年4月4日商務(wù)部發(fā)布了對(duì)美加征關(guān)稅商品清單，其中涉及化工的有超過40項(xiàng)（總共106項(xiàng)），初級(jí)形狀的聚硅氧烷也在名單中。我們從進(jìn)口量占表觀消費(fèi)量的比例來(lái)看，我國(guó)進(jìn)口比例呈現(xiàn)降低趨勢(shì)，隨著我國(guó)產(chǎn)能產(chǎn)量的提升，進(jìn)口量連續(xù)多年維持穩(wěn)定，對(duì)外依存度較低。從對(duì)美國(guó)的進(jìn)出口數(shù)據(jù)統(tǒng)計(jì)顯示，2016和2017年從美國(guó)進(jìn)口量分別為2.15萬(wàn)噸和2.50萬(wàn)噸，對(duì)美出口量分別為1.27萬(wàn)噸和2.57萬(wàn)噸，對(duì)美進(jìn)口占總進(jìn)口量的18.98%和20.63%，占國(guó)內(nèi)表觀消費(fèi)量2.57%和2.77%。從這一低占比來(lái)看，貿(mào)易戰(zhàn)對(duì)有機(jī)硅行業(yè)的影響會(huì)比較有限，但是從目前國(guó)內(nèi)極高的有效開工率及旺盛的出口需求來(lái)看，這也能夠?qū)Τ掷m(xù)高漲的有機(jī)硅價(jià)格形成小的支撐點(diǎn)。

歷年我國(guó)進(jìn)口量與表觀消費(fèi)量比例示意圖

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