2018上半年中國(guó)有色金屬行業(yè)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行現(xiàn)狀及2018年行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)分析【圖】

    有色金屬行業(yè)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行現(xiàn)狀分析

    隨著全國(guó)兩會(huì)的召開，國(guó)企改革必將在全國(guó)范圍內(nèi)進(jìn)一步深入研討。而有色金屬行業(yè)作為國(guó)民經(jīng)濟(jì)的重要戰(zhàn)略產(chǎn)業(yè)，業(yè)內(nèi)企業(yè)眾多、市場(chǎng)分散，行業(yè)國(guó)企改革的深度和廣度勢(shì)必將領(lǐng)先于其他行業(yè)。

    2017年，有色金屬行業(yè)秣馬厲兵，交出了一份滿意的答卷。新的一年期待在新的時(shí)代，全行業(yè)繼續(xù)砥礪前行，奮發(fā)進(jìn)取，緊抓供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革不放松，把促進(jìn)行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展放在首位，把科技創(chuàng)新作為突破行業(yè)短板的重中之重，為行業(yè)高質(zhì)量、有效益、可持續(xù)發(fā)展，促進(jìn)有色金屬實(shí)體經(jīng)濟(jì)更高質(zhì)量更有效益發(fā)展貢獻(xiàn)應(yīng)有之力。

    2018年上半年，有色金屬行業(yè)政策主要集中在有色金屬礦采選行業(yè)和電解鋁行業(yè)。2018年4月，自然資源部辦公廳發(fā)布了新的《礦產(chǎn)資源勘查許可證》和《采礦許可證》，對(duì)有色金屬礦采選企業(yè)的準(zhǔn)入門檻和環(huán)境治理方面提出了更高的要求。電解鋁方面，2018年1月，工信部發(fā)布《關(guān)于電解鋁企業(yè)通過(guò)兼并重組等方式實(shí)施產(chǎn)能置換有關(guān)事項(xiàng)的通知》，嚴(yán)格規(guī)定了電解鋁企業(yè)的產(chǎn)能等量或減量置換的置換方案；3月，工信部發(fā)布《2018年工業(yè)節(jié)能監(jiān)察重點(diǎn)工作計(jì)劃》，嚴(yán)格監(jiān)督2018年電解鋁企業(yè)高能耗現(xiàn)象；5月，工信部發(fā)布《工業(yè)固體廢物資源綜合利用評(píng)價(jià)管理暫行辦法》和《國(guó)家工業(yè)固體廢物資源綜合利用產(chǎn)品目錄》，提高電解鋁企業(yè)資源的利用率，鼓勵(lì)電解鋁企業(yè)提高原材料轉(zhuǎn)化率?？傮w來(lái)看，有色金屬行業(yè)政策環(huán)境進(jìn)一步趨緊。

    2018年上半年，全國(guó)十種有色金屬產(chǎn)量2685萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)3.1%，增速同比回落4.1個(gè)百分點(diǎn)。其中，銅產(chǎn)量441萬(wàn)噸，增長(zhǎng)11.5%，提高3.4個(gè)百分點(diǎn)；電解鋁產(chǎn)量1647萬(wàn)噸，增長(zhǎng)1.6%，回落7.2個(gè)百分點(diǎn)；鉛產(chǎn)量242萬(wàn)噸，增長(zhǎng)9.5%，提高4.5個(gè)百分點(diǎn)；鋅產(chǎn)量282萬(wàn)噸，同比零增長(zhǎng)，去年同期為下降1.2%。氧化鋁產(chǎn)量3334萬(wàn)噸，增長(zhǎng)1.1%，回落18.6個(gè)百分點(diǎn)。

    2018年1-5月，十種有色金屬產(chǎn)量2220.4萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)3.2%。其中，銅產(chǎn)量362.3萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)11.1%；電解鋁產(chǎn)量1359.6萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)1.4%；鉛產(chǎn)量201.5萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)9.6%；鋅產(chǎn)量234.5萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)1.6%。氧化鋁產(chǎn)量2747.1萬(wàn)噸，同比下降0.1%。

    2018年1-5月，有色金屬行業(yè)利潤(rùn)為710.7億元，較上年同期減少324.3億元。其中，有色金屬礦采選業(yè)利潤(rùn)為214.2億元，同比增長(zhǎng)20.7%；有色金屬冶煉及壓延加工行業(yè)利潤(rùn)為496.5億元，同比下滑11.5%。

    受消費(fèi)轉(zhuǎn)暖、環(huán)保趨嚴(yán)及供給側(cè)改革造成的供給短缺等多方面因素的影響，有色金屬行業(yè)總體延續(xù)平穩(wěn)運(yùn)行態(tài)勢(shì)。但有色金屬行業(yè)利潤(rùn)大幅下滑，尤其是有色金屬冶煉及壓延加工行業(yè)受鋁冶煉企業(yè)虧損影響，利潤(rùn)下滑幅度較上年同期大幅擴(kuò)大69個(gè)百分點(diǎn)。同時(shí)，中美貿(mào)易摩擦持續(xù)升溫，有色金屬行業(yè)面臨的貿(mào)易環(huán)境繼續(xù)惡化，出口壓力進(jìn)一步增大。

    另外，受資源與環(huán)境的雙重約束、供給過(guò)剩和成本上升等因素影響，有色金屬行業(yè)投資環(huán)境依然嚴(yán)峻。2018年1-5月，有色金屬礦采選行業(yè)和有色金屬冶煉及壓延加工行業(yè)投資分別下滑17.2%和6.8%。

    總體看，有色金屬行業(yè)運(yùn)行相對(duì)平穩(wěn)，但下行壓力較大。

    截止2018上半年，中國(guó)有色金屬行業(yè)企業(yè)數(shù)量減少至6751家，其中虧損企業(yè)數(shù)量為355家，虧損總額為189億元。

2013-2018上半年中國(guó)有色金屬行業(yè)企業(yè)數(shù)量走勢(shì)

資料來(lái)源：公開資料整理

    相關(guān)報(bào)告：智研咨詢網(wǎng)發(fā)布的《2018-2024年中國(guó)有色金屬合金行業(yè)市場(chǎng)運(yùn)營(yíng)態(tài)勢(shì)及投資前景分析報(bào)告》

2013-2018上半年中國(guó)有色金屬行業(yè)虧損企業(yè)數(shù)走勢(shì)

資料來(lái)源：公開資料整理

2013-2018上半年中國(guó)有色金屬行業(yè)企業(yè)虧損總額走勢(shì)

資料來(lái)源：公開資料整理

    2018上半年中國(guó)有色金屬行業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入達(dá)到24600.6億元，累計(jì)下降14.3%。

2013-2018年上半年中國(guó)有色金屬行業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入及同比增長(zhǎng)走勢(shì)

資料來(lái)源：公開資料整理

    2018年上半年中國(guó)有色金屬行業(yè)利潤(rùn)總額為638.7億元，與去年同期相比下降了35%。

2013-2018年上半年中國(guó)有色金屬行業(yè)利潤(rùn)總額及同比增長(zhǎng)走勢(shì)

資料來(lái)源：公開資料整理

    2017年中國(guó)有色金屬行業(yè)毛利率為10.6%，與2016年相比增長(zhǎng)了3.2%；銷售利潤(rùn)率為3.5%，與上年相比下降了0.1%。2018上半年有色金屬毛利率為6.3%，銷售利潤(rùn)率為2.6%。

2013-2018年上半年中國(guó)有色金屬行業(yè)毛利率走勢(shì)

資料來(lái)源：公開資料整理

2013-2018年上半年中國(guó)有色金屬行業(yè)銷售利潤(rùn)率走勢(shì)

資料來(lái)源：公開資料整理

    2015以來(lái)行業(yè)增速逐漸回暖，2017年主營(yíng)業(yè)務(wù)收入為57051.1億元，相比2016年的63174億元增加了3140億元。但由于上半年中國(guó)有色金屬行業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入下降利潤(rùn)14.3%。根下半年有色金屬行業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入降速將減緩，全年有色金屬行業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入將維持在5萬(wàn)億元上方。

2013-2018年中國(guó)有色金屬行業(yè)主營(yíng)業(yè)務(wù)收入及同比增長(zhǎng)預(yù)測(cè)

資料來(lái)源：公開資料整理

    二、2018年有色金屬行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)分析

    2017年，我國(guó)十種有色金屬產(chǎn)量5501萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)2.9%。其中，精煉銅產(chǎn)量897萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)6.3%；電解鋁產(chǎn)量3329萬(wàn)噸，同比增長(zhǎng)2.0%。消費(fèi)方面，精煉銅、原鋁消費(fèi)分別達(dá)到1120萬(wàn)噸、3450萬(wàn)噸，同比分別增長(zhǎng)6.7%、6.2%，消費(fèi)增速高于產(chǎn)量增速。鈷、鋰等新能源產(chǎn)業(yè)相關(guān)品種消費(fèi)增速更高。價(jià)格方面，國(guó)內(nèi)市場(chǎng)主要金屬品種銅、鋁、鉛、鋅現(xiàn)貨平均價(jià)同比分別增長(zhǎng)29%、16%、26%和43%，鈷作為新能源產(chǎn)業(yè)支撐材料，價(jià)格上漲勢(shì)頭更猛，達(dá)到97%，鎢、鉬、錫、銻、稀土等優(yōu)勢(shì)品種的價(jià)格上漲趨勢(shì)也非常明顯。

    得益于價(jià)格上漲，企業(yè)效益持續(xù)改善。去年，8324家規(guī)模以上有色金屬工業(yè)企業(yè)（不包括獨(dú)立黃金企業(yè)）主營(yíng)業(yè)務(wù)收入5.6萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng)16.1%；實(shí)現(xiàn)利潤(rùn)2298億元，同比增長(zhǎng)33.2%。效益增幅明顯高于產(chǎn)量和收入增幅。主營(yíng)收入利潤(rùn)率、資產(chǎn)利潤(rùn)率分別達(dá)到4.1%和5.35%，同比分別回升0.53個(gè)百分點(diǎn)和1.05個(gè)百分點(diǎn)。全行業(yè)資產(chǎn)負(fù)債率62.3%，同比下降1.4個(gè)百分點(diǎn)，行業(yè)綜合實(shí)力和核心競(jìng)爭(zhēng)力有所增強(qiáng)，去杠桿取得可喜成效。

    技術(shù)進(jìn)步與結(jié)構(gòu)優(yōu)化同步

    與此同時(shí)，有色金屬行業(yè)在技術(shù)、綠色發(fā)展等方面也取得了長(zhǎng)足進(jìn)步，結(jié)構(gòu)不斷優(yōu)化。

    飛機(jī)板、汽車板、納米陶瓷鋁、電解銅箔、鈷鋰新材料等為國(guó)防軍工和新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展做出了重要貢獻(xiàn)；電解鋁綜合交流電耗、銅鉛鋅冶煉綜合能耗進(jìn)一步降低，排放進(jìn)一步減少。投資結(jié)構(gòu)也得到了優(yōu)化，在冶煉項(xiàng)目投資繼續(xù)下降的同時(shí)，加工項(xiàng)目投資出現(xiàn)恢復(fù)性增長(zhǎng)，扭轉(zhuǎn)了連續(xù)兩年下滑的勢(shì)頭。

    近年來(lái)，有色金屬行業(yè)企業(yè)通過(guò)加強(qiáng)企業(yè)內(nèi)部管理、激發(fā)員工內(nèi)生動(dòng)力等精細(xì)化管理措施在降本增效上取得了明顯進(jìn)展，有的企業(yè)短期內(nèi)將主導(dǎo)產(chǎn)品綜合成本從行業(yè)排名后30%提升到前40%，有的企業(yè)短期內(nèi)降低綜合成本近30%。

    2017年行業(yè)利潤(rùn)的增長(zhǎng)，主要得益于價(jià)格的反彈。全行業(yè)投資持續(xù)下滑的局面沒(méi)有改變，民間投資同比下降8.2%，降幅高于全行業(yè)投資1.3個(gè)百分點(diǎn)。資源與環(huán)境的雙重約束、供給過(guò)剩和成本上升的雙重?cái)D壓、科技創(chuàng)新和拓展應(yīng)用的雙重短板短期內(nèi)仍難以根本性改變。

    在分析當(dāng)前行業(yè)面臨的形勢(shì)時(shí)，總體看，2018年有色金屬行業(yè)發(fā)展具備很多有利條件，但也面臨不少困難和挑戰(zhàn)。有利因素主要表現(xiàn)在：世界經(jīng)濟(jì)呈現(xiàn)復(fù)蘇態(tài)勢(shì)，我國(guó)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)好于預(yù)期，支持實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展多措并舉，企業(yè)家應(yīng)對(duì)困難與挑戰(zhàn)的信心與能力不斷增強(qiáng)。不利因素主要表現(xiàn)在：國(guó)際局勢(shì)不穩(wěn)定因素猶存，貿(mào)易保護(hù)主義抬頭，國(guó)內(nèi)需求總體偏弱，支持政策傳導(dǎo)偏慢，產(chǎn)業(yè)新動(dòng)能培育偏緩，不確定性因素依然復(fù)雜。

    針對(duì)下一階段行業(yè)發(fā)展思路，陳全訓(xùn)提出，2018年和今后一個(gè)時(shí)期，有色行業(yè)要從緊抓供給側(cè)結(jié)構(gòu)性改革不放松；把促進(jìn)行業(yè)高質(zhì)量發(fā)展放在首位；把科技創(chuàng)新作為突破行業(yè)短板的重中之重；把綠色發(fā)展理念內(nèi)化于心外化于行；把防控風(fēng)險(xiǎn)提到更加突出的位置；把降本增效作為激發(fā)活力的重要抓手等六個(gè)方面發(fā)力。

    我國(guó)有色金屬產(chǎn)業(yè)體系完備、市場(chǎng)規(guī)模巨大、人力資源豐富、綜合優(yōu)勢(shì)明顯，是名副其實(shí)的產(chǎn)業(yè)大國(guó)，完全有能力有條件實(shí)現(xiàn)更高質(zhì)量、更有效率、更可持續(xù)的發(fā)展。