2017年我國嬰幼兒奶粉產(chǎn)業(yè)政策環(huán)境及不同價位奶粉市場容量分析【圖】

    2015年9月2日，國家食品藥品監(jiān)督管理局公布《嬰幼兒配方乳粉配方注冊管理辦法》(征求意見稿)，指出該管理辦法適用于在中國境內(nèi)生產(chǎn)嬰幼兒配方乳粉的企業(yè)。2015年10月，史上最嚴的《中華人民共和國食品安全法》正式實施，根據(jù)新修訂的食品安全法，嬰幼兒配方乳粉的產(chǎn)品配方應當經(jīng)國務院食品藥品監(jiān)管部門注冊，這意味著中國對嬰幼兒配方乳粉的管理上升到了藥品管理的級別。2016年1月，《嬰幼兒配方乳粉產(chǎn)品配方注冊管理辦法（送審稿）》對配方注冊制度進行了進一步明確，且已提交至WTO審核。送審稿中規(guī)定，同一企業(yè)申請注冊的同年齡段產(chǎn)品配方應當具有明顯的差異，并需有科學依據(jù)證實，每個企業(yè)不得申請注冊超過3個系列9種產(chǎn)品配方。食藥監(jiān)總局在2016年10月開始籌備展開相關(guān)工作，近一年后首批名單終于2017年8月3日落地。

    首批名單中，中國品牌包括貝因美（4產(chǎn)地4系列12配方），雅士利（2產(chǎn)地5系列15配方），蒙牛（1產(chǎn)地2系列6配方），飛鶴（2產(chǎn)地3系列9配方），伊利（2產(chǎn)地2系列6配方），上海晨冠（1產(chǎn)地1系列3配方），合生元（1產(chǎn)地1系列3配方），紅星（1產(chǎn)地2系列6配方），君樂寶（1產(chǎn)地 1系列3配方）。進口品牌包括雀巢（1產(chǎn)地1系列2配方），惠氏（2產(chǎn)地2系列6配方），菲仕蘭（1產(chǎn)地1系列3配方），雅培（1產(chǎn)地2系列6配方），美贊臣（ 2產(chǎn)地3系列9配方）。

    其中獲批上市公司包括A股伊利股份、貝因美，港股H&H國際、雅士利國際，四家公司分別獲批6/12/3/21個配方。

嬰幼兒配方奶粉注冊制推進

資料來源：智研咨詢整理

嬰幼兒配方奶粉注冊制首批名單

資料來源：國家食品藥品監(jiān)督管理總局

    《嬰幼兒配方乳粉產(chǎn)品配方注冊管理辦法》自2016年10月1日起施行。國家食品藥品監(jiān)督管理總局9月30日就嬰幼兒配方乳粉產(chǎn)品配方注冊管理過渡期有關(guān)事項發(fā)布公告。公告稱，自2018年1月1日起，在我國境內(nèi)生產(chǎn)或向我國境內(nèi)出口的嬰幼兒配方乳粉應當依法取得嬰幼兒配方乳粉產(chǎn)品配方注冊證書，并在標簽和說明書中標注注冊號。2018年1月1日前，經(jīng)批準在我國境內(nèi)生產(chǎn)銷售或已向我國境內(nèi)出口的嬰幼兒配方乳粉，可銷售至其保質(zhì)期結(jié)束。2015年下半年開始，中小品牌的廠商及經(jīng)銷商的去庫存已經(jīng)開啟。

常見進口代工品牌及自有品牌奶粉匯總

資料來源：智研咨詢整理

    據(jù)統(tǒng)計2017 年我國奶粉市場規(guī)模為1366.7億元，其中嬰幼兒奶粉市場規(guī)模為877億元，其他奶粉市場規(guī)模為489.7億元。

2010-2017年中國嬰幼兒奶粉行業(yè)市場容量情況

資料來源：智研咨詢整理

2017年我國奶粉市場競爭格局

2017年我國嬰幼兒奶粉產(chǎn)銷量統(tǒng)計圖

資料來源：智研咨詢整理、中國海關(guān)

    目前，國內(nèi)嬰幼兒奶粉市場價格引導主要看外資巨頭，外資巨頭價格調(diào)整周期一般為一年，定價策略側(cè)重于毛利率目標法。如果原材料成本變化不大，則產(chǎn)品價格上調(diào)的可能性不大。因此，產(chǎn)品結(jié)構(gòu)提升是價格提升的主要推動力。在近幾年中高端（200-300元）及高端以上（300元以上）產(chǎn)品銷售增長最為明顯。目前，中國市場上高端（300元/罐以上）奶粉市場占有率達9%，中高端（200-299元/罐）奶粉市場占有率為42.39%，中端（150-199元/罐）奶粉市場占有率為29.40%。

目前國內(nèi)嬰幼兒奶粉產(chǎn)品價格分布圖（單位：%）

資料來源：智研咨詢整理

2011-2017年我國不同價位嬰幼兒奶粉市場規(guī)模：億元

資料來源：智研咨詢整理

    相關(guān)報告：智研咨詢發(fā)布的《2018-2024年中國嬰幼兒奶粉行業(yè)潛力與投資風險建議分析報告》