2018年6月起，人民幣兌美元匯率呈現(xiàn)較快的貶值趨勢，截止8月17日，美元兌人民幣中間價(jià)已為6.8894，較6月初已貶值7.52%，今年以來貶值5.86%。
增值稅由于是流轉(zhuǎn)稅，在流通的每個環(huán)節(jié)均要征收，因此其計(jì)稅基礎(chǔ)相較與其他兩種稅更高，相對來看，其對價(jià)格的影響普遍為彈性最高。5月份增值稅從17%下調(diào)到16%，但由于商品在銷售過程中各個環(huán)節(jié)均涉及增值稅，因此目前終端商品價(jià)格并未出現(xiàn)理論上1%幅度的下調(diào)?？傮w來看，免稅商品折扣率對稅率變動的彈性小于1，稅率由16%降至13%折扣率僅上升0.64%-1.94%，增值稅稅率小幅下調(diào)對價(jià)差的影響不大，免稅產(chǎn)品價(jià)格優(yōu)勢明顯，將繼續(xù)受益于消費(fèi)回流。
增值稅變動對價(jià)格優(yōu)勢的影響
- | 總稅額 | 折扣率 | 彈性 | |
眼霜 | 0% | 47.1 | 84.79% | 0.73 |
5% | 70.4 | 80.35% | 0.66 | |
9% | 87.5 | 77.38% | 0.61 | |
13% | 103.4 | 74.80% | 0.57 | |
16% | 114.6 | 73.09% | - | |
17% | 118.3 | 72.56% | 0.53 | |
20% | 128.7 | 71.05% | 0.51 | |
25% | 145.1 | 68.82% | 0.47 | |
甲類煙 | 0% | 252.6 | 67.20% | 0.25 |
5% | 262.0 | 65.73% | 0.24 | |
9% | 268.9 | 64.70% | 0.23 | |
13% | 275.4 | 63.76% | 0.21 | |
16% | 279.9 | 63.12% | - | |
17% | 281.4 | 62.92% | 0.20 | |
20% | 285.6 | 62.33% | 0.20 | |
25% | 292.2 | 61.44% | 0.19 | |
威士忌 | 0% | 94.3 | 95.62% | 0.82 |
5% | 118.0 | 90.62% | 0.74 | |
9% | 135.5 | 87.27% | 0.69 | |
13% | 151.7 | 84.37% | 0.64 | |
16% | 163.1 | 82.43% | - | |
17% | 166.8 | 81.83% | 0.60 | |
20% | 177.4 | 80.13% | 0.58 | |
25% | 194.1 | 77.62% | 0.54 | |
白酒 | 0% | 75.5 | 75.17% | 0.65 |
5% | 156.4 | 71.24% | 0.58 | |
9% | 215.8 | 68.60% | 0.54 | |
13% | 271.0 | 66.32% | 0.51 | |
16% | 309.8 | 64.81% | - | |
17% | 322.4 | 64.33% | 0.47 | |
20% | 358.7 | 63.00% | 0.45 | |
25% | 415.3 | 61.02% | 0.42 | |
數(shù)據(jù)來源：公開資料整理
相關(guān)報(bào)告：智研咨詢發(fā)布的《2018-2024年中國共享經(jīng)濟(jì)行業(yè)市場監(jiān)測及未來前景預(yù)測報(bào)告》
煙酒消費(fèi)稅率較高，因此表現(xiàn)出在折扣率上面較大的彈性，但由于煙酒屬于稅收重點(diǎn)品類，考慮到目前我國煙酒稅率和國際平均水平仍有一定差距，且國際上大趨勢是不斷加重?zé)熅贫惵?，我國稅收的發(fā)展過程中基本對煙酒的消費(fèi)稅征收只有提高或者加征環(huán)節(jié)，因此免稅商品的價(jià)格優(yōu)勢依然存在。假設(shè)極端情況，消費(fèi)稅進(jìn)一步從15%下調(diào)至5%，則案例中的產(chǎn)品價(jià)格需下降4%左右，最后免稅產(chǎn)品的折扣可能落實(shí)在7-8折之間，仍保持較好的價(jià)格差距。
消費(fèi)稅變動對價(jià)格優(yōu)勢的影響
- | 總稅額 | 折扣率 | 彈性 | |
眼霜 | 0% | 88.6 | 77.19% | 0.41 |
5% | 93.4 | 76.41% | 0.41 | |
9% | 98.4 | 75.61% | 0.42 | |
13% | 103.5 | 74.79% | 0.42 | |
16% | 109.0 | 73.95% | 0.43 | |
17% | 114.6 | 73.09% | - | |
20% | 120.6 | 72.21% | 0.44 | |
25% | 126.8 | 71.32% | 0.44 | |
甲類煙 | 35% | 198.4 | 77.08% | 0.66 |
40% | 217.8 | 73.22% | 0．63 | |
45% | 237.2 | 69.74% | 0.60 | |
50% | 256．6 | 66.57% | 0.57 | |
56% | 279．9 | 63.12% | - | |
60% | 295.4 | 61.02% | 0.53 | |
65% | 314.8 | 58.58% | 0.50 | |
70% | 334.2 | 56.32% | 0.49 | |
威士忌 | 5% | 100．9 | 94.17% | 0.78 |
10% | 119．3 | 90.36% | 0.79 | |
15% | 139．9 | 86.45% | 0.80 | |
20% | 163．1 | 82.43% | - | |
25% | 189．3 | 78.32% | 0.82 | |
30% | 219．3 | 74.08% | 0.84 | |
35% | 253．9 | 69.74% | 0.85 | |
白酒 | 5% | 250.6 | 67.15 | 0.16 |
10% | 268.2 | 66.44 | 0.16 | |
15% | 287.8 | 65.66 | 0.17 | |
20% | 309.8 | 64.81 | - | |
25% | 334.8 | 63.87 | 0.19 | |
30% | 363.4 | 62.82 | 0.20 | |
35% | 396.4 | 61.66 | 0.21 | |
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各國進(jìn)口稅收政策不同，除關(guān)稅稅率差別較大外，部分國家以消費(fèi)稅替代我國增值稅，以奢侈品稅替代我國消費(fèi)稅部分。且各國征收的范圍也存在較大差異，往往存在一定的政策導(dǎo)向。綜合來看，全球主要國家及地區(qū)對煙酒均設(shè)有較高的關(guān)稅和消費(fèi)稅稅率，但美國、日本和部分歐洲國家對香化和其他類奢侈品免征消費(fèi)稅，使得該部分地區(qū)奢侈品享有一定價(jià)格優(yōu)勢。
全球主要國家及地區(qū)進(jìn)口稅情況匯總
主要國家及地區(qū) | 關(guān)稅 | 增值稅(部分國家為消費(fèi)稅) | 消費(fèi)稅(部分國家為奢侈品稅) | 備注 |
中國 | 0-35% | 17.0% | 0-56% | - |
臺灣 | 2-60% | 5.0% | - | - |
香港 | 0.0% | 0.0% | 60%-100% | 香港僅征收煙、酒、碳?xì)溆皖惣凹状妓念惿唐返南M(fèi)稅。計(jì)征方式為從量，實(shí)際有差別 |
日本 | 0-40% | 8.0% | - | 消費(fèi)稅針對煙酒從量稅 |
韓國 | 7.9% | 10.0% | 15-100% | |
美國 | 0-35% | 0-9.46% | - | 美國除聯(lián)邦稅外還有州稅，各州稅率各不相同；老布什時期另有10%的奢侈品稅，克林頓時期取消，目前美國不征收奢侈品稅 |
加拿大 | 0-25% | 5.0% | - | - |
俄羅斯 | 5-20% | 18.0% | 20-570% | - |
意大利 | 5-8% | 20.0% | 0-50% | - |
法國 | 5-17% | 20.0% | - | 消費(fèi)稅針對煙酒從量稅 |
德國 | 5-17% | 19.0% | - | - |
英國 | 0-15% | 20.0% | - | 消費(fèi)稅針對煙酒從量稅 |
瑞士 | 3.2% | 7.6% | - | - |
澳大利亞 | 0-17.5% | 10.0% | - | - |
土耳其 | 0-20% | 18.0% | 7-40% | - |
印度 | 0-40% | 13.5% | 8-24% | - |
阿聯(lián)酋 | 5.0% | 5.0% | 50-100% | - |
新加坡 | 0-1% | 7.0% | 20-30% | 消費(fèi)稅主要針對豪車類高檔奢侈品征收，煙酒從量稅 |
馬來西亞 | 0-300% | 5-10% | - | - |
泰國 | 0-45% | 7.0% | 25-80% | - |
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