預(yù)計(jì)2022年中國(guó)物聯(lián)網(wǎng)終端總數(shù)達(dá)到44.8億部，2017-2018年智慧城市招標(biāo)統(tǒng)計(jì)【圖】

    在5G牌照發(fā)放之前，運(yùn)營(yíng)商除了推動(dòng)基于蜂窩以及NB-IoT等LPWA技術(shù)的物聯(lián)網(wǎng)建設(shè)之外，將更多配合千兆LTE網(wǎng)絡(luò)建設(shè)對(duì)接入網(wǎng)改造升級(jí)，將大規(guī)模天線、小基站補(bǔ)充覆蓋等首先在部分區(qū)域?qū)崿F(xiàn)商用。

    小基站（smallcell）是小型的（2-10kg）、功率小、部署靈活的一體化基站。主要包含三部分：基帶處理單元（BBU）+射頻處理單元（RRU）+天饋系統(tǒng)（天線和饋線）。

    數(shù)據(jù)顯示，2015年全球小基站市場(chǎng)規(guī)模4.8億美元，預(yù)測(cè)2021年將達(dá)到39億美元，年均復(fù)合增長(zhǎng)率達(dá)42%。具體分為企業(yè)級(jí)市場(chǎng)（占比63%）及家庭級(jí)市場(chǎng)(占比37%)，預(yù)計(jì)企業(yè)級(jí)市場(chǎng)復(fù)合增速38%，而家庭級(jí)市場(chǎng)復(fù)合增速47%，到2021年將達(dá)到各占一半的比例結(jié)構(gòu)。國(guó)內(nèi)看，企業(yè)級(jí)市場(chǎng)相對(duì)比較確定，假設(shè)5G基站是4G基站的1.39倍，即571萬(wàn)個(gè)，小站與宏站按照1:1比配，按單價(jià)1000元計(jì)算，市場(chǎng)空間約為57億元。而如果家庭級(jí)小基站市場(chǎng)鋪開，家庭級(jí)小基站按每戶家庭（城鎮(zhèn)住房約2.196億戶）布局一個(gè)小基站測(cè)算，小基站系統(tǒng)按20%的滲透率計(jì)算，約有4392萬(wàn)萬(wàn)套小基站，按單價(jià)1000元計(jì)算，市場(chǎng)空間約為439億元。

2015-2021年小基站市場(chǎng)規(guī)模

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    相關(guān)報(bào)告：智研咨詢發(fā)布的《2019-2025年中國(guó)物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)鏈?zhǔn)袌?chǎng)運(yùn)營(yíng)態(tài)勢(shì)及發(fā)展前景預(yù)測(cè)報(bào)告》

    小基站設(shè)備除宏基站通用技術(shù)模塊外，還涉及專利布局、設(shè)備小型化、定制化解決方案能力等專業(yè)壁壘，目前行業(yè)內(nèi)具有完整小基站設(shè)計(jì)能力的競(jìng)爭(zhēng)者不超過十家。

    中國(guó)將成為全球最大的物聯(lián)網(wǎng)連接市場(chǎng)(占比約2成以上)，2022年，預(yù)計(jì)中國(guó)物聯(lián)網(wǎng)終端總數(shù)達(dá)到44.8億部，蜂窩物聯(lián)網(wǎng)3.0億部（25%）、LPWA11.3億部(95%)、局域網(wǎng)30.5億部(29%)。預(yù)計(jì)至2020年全球物聯(lián)網(wǎng)通信模塊中，4G及NB-IoT模組出貨量持續(xù)快速增長(zhǎng)并逐漸成為主流，兩者合計(jì)占比將超過50%。
在物聯(lián)網(wǎng)發(fā)展初期，大規(guī)模地建立連接，連接與設(shè)備管理是核心。到2024年，AEP平臺(tái)占比將達(dá)到53%。我國(guó)目前的連接管理平臺(tái)（CMP）和設(shè)備管理平臺(tái)（DMP）均有一定規(guī)模，處在快速發(fā)展階段。而應(yīng)用開發(fā)平臺(tái)（AEP）目前處在布局階段，預(yù)計(jì)隨著物聯(lián)網(wǎng)應(yīng)用提速，AEP將經(jīng)歷高速增長(zhǎng)，到2020年預(yù)計(jì)我國(guó)AEP平臺(tái)的銷售收入將達(dá)到60億元，占整個(gè)平臺(tái)應(yīng)用收入的45%以上。

    全球共計(jì)有超過400家物聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)商，其中，大型企業(yè)級(jí)軟件及服務(wù)公司和IoT初創(chuàng)公司占據(jù)最大比例（分別占市場(chǎng)份額的22%和32%）；此外，工業(yè)方案提供商（約占市場(chǎng)份額18%）為了改變其以硬件為主的商業(yè)模式也試圖轉(zhuǎn)型成為物聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)商；互聯(lián)網(wǎng)及通訊運(yùn)營(yíng)商則占據(jù)了物聯(lián)網(wǎng)平臺(tái)市場(chǎng)的剩余份額（28%）。

2017H1全球蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組出貨量份額

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2017H1全球蜂窩物聯(lián)網(wǎng)模組營(yíng)收份額

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    在目前的采購(gòu)規(guī)模下采購(gòu)議價(jià)能力相對(duì)較弱，芯片采購(gòu)成本相對(duì)較高，壓低了產(chǎn)品毛利率，供應(yīng)鏈資源整合有望使得毛利率逐漸恢復(fù)。

委托加工費(fèi)用占成本比

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研發(fā)人數(shù)占比（%）

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研發(fā)費(fèi)用占比（%）

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    從國(guó)內(nèi)來(lái)看，目前很多行業(yè)在政府相關(guān)政策驅(qū)動(dòng)下，形成了相關(guān)行業(yè)物聯(lián)網(wǎng)的剛性需求，促成物聯(lián)網(wǎng)在這些行業(yè)的快速落地，典型的包括智慧城市中各類公共事務(wù)和安全類應(yīng)用。下游來(lái)看，按照產(chǎn)業(yè)成熟度較為成熟，連接數(shù)較大的場(chǎng)景分別為：公共事業(yè)（水表2.2億、氣表0.94億、熱表5000萬(wàn)）、消防（煙感1億、消防栓1000萬(wàn)）、市政管理（路燈5000萬(wàn)、井蓋3000萬(wàn)、環(huán)衛(wèi)1000萬(wàn)）等場(chǎng)景。

    從政府采購(gòu)網(wǎng)統(tǒng)計(jì)來(lái)看，2017和2018年兩年，各省份智慧城市招標(biāo)項(xiàng)目總計(jì)280個(gè)，累計(jì)金額約55.8億元，2018年同比2017年增長(zhǎng)約1倍。

智慧城市招標(biāo)統(tǒng)計(jì)