中國(guó)NB-IoT行業(yè)發(fā)展壁壘、發(fā)展驅(qū)動(dòng)因素及市場(chǎng)空間預(yù)測(cè)分析：預(yù)計(jì)2020年中國(guó)NB-IoT市場(chǎng)規(guī)模約為525億美元[圖]

    窄帶物聯(lián)網(wǎng)（NarrowBandInternetofThings,NB-IoT）成為萬物互聯(lián)網(wǎng)絡(luò)的一個(gè)重要分支。NB-IoT構(gòu)建于蜂窩網(wǎng)絡(luò)，只消耗大約180kHz的帶寬，可直接部署于GSM網(wǎng)絡(luò)、UMTS網(wǎng)絡(luò)或LTE網(wǎng)絡(luò)，以降低部署成本、實(shí)現(xiàn)平滑升級(jí)。NB-IoT是IoT領(lǐng)域一個(gè)新興的技術(shù)，支持低功耗設(shè)備在廣域網(wǎng)的蜂窩數(shù)據(jù)連接，也被叫作低功耗廣域網(wǎng)(LPWAN)。NB-IoT支持待機(jī)時(shí)間長(zhǎng)、對(duì)網(wǎng)絡(luò)連接要求較高設(shè)備的高效連接。據(jù)說NB-IoT設(shè)備電池壽命可以提高至少10年，同時(shí)還能提供非常全面的室內(nèi)蜂窩數(shù)據(jù)連接覆蓋。

    根據(jù)傳輸速率的不同，物聯(lián)網(wǎng)（IoT，InternetofThings）可以分為高速率、中速率、低速率業(yè)務(wù)，其中：1）高速率業(yè)務(wù)主要使用3G、4G及WiFi技術(shù)，應(yīng)用于監(jiān)控?cái)z像、數(shù)字醫(yī)療、車載導(dǎo)航和娛樂系統(tǒng)等對(duì)實(shí)時(shí)性要求較高的業(yè)務(wù)；2）中速率業(yè)務(wù)主要使用2G(GPRS)技術(shù)等，應(yīng)用于POS、智慧家居、儲(chǔ)物柜等高頻使用但對(duì)實(shí)時(shí)性要求低的場(chǎng)景；3）低速率業(yè)務(wù)，主要使用低功耗廣域網(wǎng)絡(luò)（LPWAN）技術(shù)，應(yīng)用于傳感器、計(jì)量表、智慧停車、物流運(yùn)輸、智慧建筑等使用頻次低但總數(shù)可觀的應(yīng)用場(chǎng)景。NB-IoT就屬于低功耗廣域網(wǎng)絡(luò)技術(shù)的一種，其余的還有LoRa、Sigfox、ZigBee等。

2020年全球物聯(lián)網(wǎng)連接中，低速率占比為60%

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    目前占物聯(lián)網(wǎng)市場(chǎng)60%以上的都是帶寬低于100kb/s的低速率、低功耗、廣域應(yīng)用，而低功耗廣域網(wǎng)技術(shù)分為授權(quán)頻段的廣域網(wǎng)技術(shù)（NB-IoT、eMTC等）和非授權(quán)頻段的廣域網(wǎng)技術(shù)（Sigfox、LoRa等）。

NB-IoT與授權(quán)頻段的eMTC相比

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    一、NB-Iot行業(yè)發(fā)展壁壘

    1）缺乏統(tǒng)一的行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，目前全球各國(guó)物聯(lián)網(wǎng)水平發(fā)展的狀況不一，國(guó)內(nèi)不同行業(yè)的相關(guān)技術(shù)和產(chǎn)品也各有差異，沒有統(tǒng)一的標(biāo)準(zhǔn)就無法實(shí)現(xiàn)真正的互聯(lián)互通。

    2）缺乏明確的政策引導(dǎo)，受地方政府和行業(yè)部門的鼓勵(lì)、推動(dòng)和引導(dǎo)，不少園區(qū)、產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟相繼成立，由于缺乏頂層設(shè)計(jì)，各部門之間、各地區(qū)之間、各行業(yè)之間缺乏溝通、協(xié)作，從而產(chǎn)業(yè)布局缺乏規(guī)劃性互補(bǔ)、地域性互補(bǔ)、行業(yè)性互補(bǔ)。

    3）缺乏完善的基礎(chǔ)和配套設(shè)施，已有的各類NB-IoT應(yīng)用平臺(tái)的同質(zhì)化問題較為嚴(yán)重，提供的功能普遍聚焦于設(shè)備管理、連接、應(yīng)用使能和數(shù)據(jù)分析等，規(guī)?；腘B-IoT應(yīng)用主要在一些抄表類的應(yīng)用，而未來NB-IoT的市場(chǎng)將是一個(gè)長(zhǎng)尾市場(chǎng)，應(yīng)該面向普通用戶提供各類個(gè)性化應(yīng)用。

    4）成本尚未下降至可接受的水平，盡管未來NB-IoT的模組成本有望降至5美元以內(nèi)，但是目前NB-IoT的規(guī)模化應(yīng)用較少，相關(guān)的芯片、模組還需要一段時(shí)間來提高規(guī)?；瘧?yīng)用，才能將成本降至可接受的水平。

    二、NB-IoT行業(yè)發(fā)展驅(qū)動(dòng)因素

    1.政策引導(dǎo)：工信部主導(dǎo)下政策持續(xù)落地，從基礎(chǔ)設(shè)施到終端應(yīng)用均有提及2

    2017年6月，工信部發(fā)布《關(guān)于全面推進(jìn)移動(dòng)物聯(lián)網(wǎng)（NB-IoT）建設(shè)發(fā)展的通知》，要求：1）基礎(chǔ)設(shè)施方面，到2017年末，實(shí)現(xiàn)NB-IoT網(wǎng)絡(luò)覆蓋直轄市、省會(huì)城市等主要城市，基站規(guī)模達(dá)到40萬個(gè)；到2020年，NB-IoT網(wǎng)絡(luò)實(shí)現(xiàn)全國(guó)普遍覆蓋，面向室內(nèi)、交通路網(wǎng)、地下管網(wǎng)等應(yīng)用場(chǎng)景實(shí)現(xiàn)深度覆蓋，基站規(guī)模達(dá)到150萬個(gè)。2）產(chǎn)業(yè)鏈配套方面，2017年實(shí)現(xiàn)基于NB-IoT的M2M（機(jī)器與機(jī)器）連接超過2000萬，2020年總連接數(shù)超過6億；支持研究機(jī)構(gòu)、基礎(chǔ)電信企業(yè)、芯片、模組及設(shè)備制造企業(yè)、業(yè)務(wù)運(yùn)營(yíng)企業(yè)等產(chǎn)業(yè)鏈相關(guān)單位組建產(chǎn)業(yè)聯(lián)盟，強(qiáng)化NB-IoT相關(guān)研究、測(cè)試驗(yàn)證和產(chǎn)業(yè)推進(jìn)等公共服務(wù)，為NB-IoT大規(guī)模商用提供支撐。3）應(yīng)用場(chǎng)景方面，以水、電、氣表智能計(jì)量、公共停車管理、環(huán)保監(jiān)測(cè)等領(lǐng)域?yàn)榍腥朦c(diǎn)，結(jié)合智慧城市建設(shè)，加快發(fā)展NB-IoT在城市公共服務(wù)和公共管理中的應(yīng)用，助力公共服務(wù)能力不斷提升。

工信部主導(dǎo)下，NB-IoT相關(guān)政策不斷出臺(tái)

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    2.標(biāo)準(zhǔn)統(tǒng)一：NB-IoT被正式納入5G候選技術(shù)集合，受到通信設(shè)備商支持

    5G的三大應(yīng)用場(chǎng)景分別是：1）eMBB，即增強(qiáng)移動(dòng)寬帶，是以人為中心的應(yīng)用場(chǎng)景，集中表現(xiàn)為超高的傳輸數(shù)據(jù)速率，廣覆蓋下的移動(dòng)性保證等；2）uRLLC，即高可靠低時(shí)延連接，連接時(shí)延要達(dá)到1ms級(jí)別，而且要支持高速移動(dòng)（500KM/H）情況下的高可靠性（99.999%）連接；3）mMTC，即海量物聯(lián)，5G強(qiáng)大的連接能力可以快速促進(jìn)各垂直行業(yè)（智慧城市、智能家居、環(huán)境監(jiān)測(cè)等）的深度融合。而NB-IoT與5G三大應(yīng)用場(chǎng)景中的海量物聯(lián)、高可靠低時(shí)延連接均契合，因此，2019年7月，3GPP正式向ITU-R（國(guó)際電信聯(lián)盟無線電通信部門）提交5G候選技術(shù)標(biāo)準(zhǔn)提案，其中NB-IoT被正式納入5G候選技術(shù)集合，作為5G的組成部分與NR（NewRadio）聯(lián)合提交至ITU-R。ITU-R對(duì)提交的5G標(biāo)準(zhǔn)提案進(jìn)行復(fù)核后，將于2020年正式對(duì)外發(fā)布。此次NB-IoT技術(shù)被正式納入5G候選技術(shù)集合，預(yù)示著NB-IoT已經(jīng)具備平滑過渡到5G的能力，將作為5G時(shí)代的重要場(chǎng)景化標(biāo)準(zhǔn)持續(xù)演進(jìn)。

    3.基站配套：預(yù)計(jì)2020年基站數(shù)量達(dá)150萬，蜂窩物聯(lián)網(wǎng)連接數(shù)超11億

    傳統(tǒng)業(yè)務(wù)增速趨緩，三大運(yùn)營(yíng)商急需新的商業(yè)模式和盈利增長(zhǎng)點(diǎn)。2016-2018年，1）中國(guó)移動(dòng)的收入分別為7096、7418、7385億元，同比增速分別為5.99%、4.54%、-0.44%；凈利潤(rùn)分別為1087、1143、1178億元，同比增速分別為0.18%、5.15%、3.06%。2）中國(guó)電信的收入分別為3523、3662、3771億元，同比增速分別為6.37%、3.95%、2.98%；凈利潤(rùn)分別為180、186、212億元，同比增速分別為-10.45%、3.33%、13.98%。3）中國(guó)聯(lián)通的收入分別為2754、2759、2915億元，同比增速分別為-0.94%、0.18%、5.65%；凈利潤(rùn)分別為6、18、102億元，同比增速分別為-94.34%、200.00%、466.67%。從收入端來看，中國(guó)移動(dòng)和中國(guó)電信增速均有所下滑；從利潤(rùn)端來看，中國(guó)移動(dòng)的增速有所下滑，因此，在傳統(tǒng)業(yè)務(wù)增速趨緩的形勢(shì)下，三大運(yùn)營(yíng)商均需找尋新的商業(yè)模式和盈利增長(zhǎng)點(diǎn)。

2015-2018年三大運(yùn)營(yíng)商的收入情況（億元）

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2015-2018年三大運(yùn)營(yíng)商的凈利潤(rùn)情況（億元）

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    基站是打通IoT產(chǎn)業(yè)鏈上下游的前提，預(yù)計(jì)2020年達(dá)到150萬。在NB-IoT的產(chǎn)業(yè)鏈?zhǔn)杖敕植贾?，芯片終端、網(wǎng)絡(luò)連接、平臺(tái)服務(wù)、應(yīng)用方案占比分別為20%-25%、12%-15%、10%-15%、50%-60%，因此，僅僅依靠網(wǎng)絡(luò)連接環(huán)節(jié)的收入，并不能為三大運(yùn)營(yíng)商帶來顯著的盈利增長(zhǎng)，必須要跳出流量運(yùn)營(yíng)的模式，向IoT產(chǎn)業(yè)鏈上下游延伸，例如向上游芯片和模組方向延伸（價(jià)值占比20-25%）;或者向產(chǎn)業(yè)鏈下游延伸（平臺(tái)服務(wù)+應(yīng)用方案產(chǎn)業(yè)價(jià)值占比60%-75%）開展新的商業(yè)模式創(chuàng)新；或者完成IoT端到端的打通，提供一體化的IoT智能解決方案，但是無論采用哪一種方式，足夠完善的IoT基站建設(shè)都是必不可少的前提。2017、2018年我國(guó)三大運(yùn)營(yíng)商的NB-IoT基站總數(shù)分別為40、70萬，預(yù)計(jì)2019、2020、2025年基站總數(shù)將分別達(dá)到90、150、300萬；2017、2018年我國(guó)蜂窩物聯(lián)網(wǎng)連接數(shù)分別為2.7、6.7億，預(yù)計(jì)2019、2025年分別達(dá)到11、19億。

2017-2025年三大運(yùn)營(yíng)商的基站數(shù)量（萬）

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2017-2025年我國(guó)蜂窩物聯(lián)網(wǎng)的連接數(shù)（億）

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    4.成本下降：芯片由華為和高通主導(dǎo)，模組成本已經(jīng)降至與2G模組持平

    三大運(yùn)營(yíng)商招標(biāo)規(guī)模持續(xù)擴(kuò)大，模組成本已經(jīng)下降至與2G模組持平。根據(jù)三大運(yùn)營(yíng)商N(yùn)B-IoT模組的招標(biāo)集采結(jié)果，1）2017年，中國(guó)電信NB-IoT模組招標(biāo)項(xiàng)目，招標(biāo)規(guī)模為50萬片，中標(biāo)廠商為高新興，中標(biāo)價(jià)格為36元；2）2018年，中國(guó)聯(lián)通NB-IoT模組招標(biāo)項(xiàng)目，招標(biāo)規(guī)模為300萬片，中標(biāo)廠商為高新興、有方科技、吳通控股、騏俊物聯(lián)、大唐移動(dòng)等，中標(biāo)價(jià)格為25-32元；3）2019年，中國(guó)移動(dòng)NB-IoT模組招標(biāo)項(xiàng)目，招標(biāo)規(guī)模為500萬片，中標(biāo)廠商為高新興、有方科技、吳通控股、騏俊物聯(lián)、廣和通、移遠(yuǎn)通信、中怡數(shù)寬、龍尚科技、小瑞科技等，中標(biāo)價(jià)格為19-30元。

2017-2019年三大運(yùn)營(yíng)商N(yùn)B-IoT模組的招標(biāo)集采情況

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    三、NB-IoT行業(yè)市場(chǎng)規(guī)模預(yù)測(cè)

    智研咨詢發(fā)布的《2020-2026年中國(guó)NB-IOT行業(yè)市場(chǎng)發(fā)展規(guī)劃及投資趨勢(shì)分析報(bào)告》數(shù)據(jù)顯示：2015年全球物聯(lián)網(wǎng)市場(chǎng)規(guī)模約為700億美元，預(yù)計(jì)到2020年市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)到4760億美元，年復(fù)合增速約為62%；其中中國(guó)物聯(lián)網(wǎng)市場(chǎng)規(guī)模在2015年約為250億美元，預(yù)計(jì)到2020年市場(chǎng)規(guī)模將達(dá)到2333億美元，年復(fù)合增速為75%。保守估計(jì)NB-IoT市場(chǎng)空間占比整個(gè)物聯(lián)網(wǎng)市場(chǎng)約為20%-25%，則到2020年全球NB-IoT市場(chǎng)規(guī)模約為1071億美元，其中中國(guó)NB-IoT市場(chǎng)規(guī)模約為525億美元。物聯(lián)網(wǎng)產(chǎn)業(yè)鏈中設(shè)備層、連接層、平臺(tái)層、應(yīng)用層的價(jià)值占比分別為21%、10%、34%、35%，則可推算出2020年中國(guó)物聯(lián)網(wǎng)市場(chǎng)中設(shè)備層、連接層、平臺(tái)層、應(yīng)用層的規(guī)模分別為490、233、793、817億美元，考慮到應(yīng)用層中NB-IoT的份額較高，假設(shè)占比為50%，則可推算出NB-IoT應(yīng)用端的市場(chǎng)空間約為409億美元。在政策引導(dǎo)、標(biāo)準(zhǔn)統(tǒng)一、基站配套、成本下降等各種利好的共同促進(jìn)下，NB-IoT應(yīng)用端千億市場(chǎng)空間有望加速釋放。

預(yù)計(jì)2020年全球物聯(lián)網(wǎng)的市場(chǎng)規(guī)模（億美元）

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預(yù)計(jì)2020年NB-IoT應(yīng)用端市場(chǎng)空間為409億美元

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