受下游消費(fèi)電子市場(chǎng)增長(zhǎng)驅(qū)動(dòng)，面板需求持續(xù)穩(wěn)定增長(zhǎng)。 其中， LCD 占據(jù)平板顯示器出貨量近 90%的份額，主要應(yīng)用于電視、平板電腦、手機(jī)等領(lǐng)域。受益于 5 個(gè)月前大尺寸液晶面板漲價(jià)及產(chǎn)量持續(xù)增加， 17 年 1~10 月 LCD 營(yíng)收同比增長(zhǎng) 16%；據(jù) Display Search預(yù)測(cè)， 2020 年 LCD 面板需求將達(dá) 2 億平方米， CAGR 為 4.8%。
全球 TFT-LCD 營(yíng)收及同比增速（單位：百萬(wàn)美元）
數(shù)據(jù)來(lái)源：公開資料整理
全球 TFT-LCD 面板需求量（單位：百萬(wàn)平米）
數(shù)據(jù)來(lái)源：公開資料整理
智能手機(jī)主導(dǎo) OLED 迎來(lái)爆發(fā)。 OLED 較 LCD 而言，有三大優(yōu)勢(shì)：色域廣、無(wú)需背光板和偏光片、固態(tài)結(jié)構(gòu)可實(shí)現(xiàn)柔性化。隨著目前全面屏、窄邊框及曲面屏趨勢(shì)在智能手機(jī)領(lǐng)域的不斷滲透， AMOLED 有望率先擠占中小尺寸 TFT-LCD 市場(chǎng)。全球 AMOLED 產(chǎn)能將從 2017 年 1,190 萬(wàn)平米增至 2022 年 5,010 萬(wàn)平米，增幅達(dá) 320%，成為面板需求增長(zhǎng)的另一動(dòng)因。據(jù) IHS 估計(jì)， OLED 未來(lái)市場(chǎng)規(guī)模復(fù)合增速高達(dá) 38%，預(yù)計(jì)2021 年全球 OLED 產(chǎn)能將由 16 年的 3 億片增至 17 億片，市場(chǎng)規(guī)模將達(dá) 750 億美元。
AMOLED 產(chǎn)能快速增長(zhǎng)（單位：百萬(wàn)平米）
數(shù)據(jù)來(lái)源：公開資料整理
全球 OLED 市場(chǎng)規(guī)模估計(jì)（單位：億美元）
數(shù)據(jù)來(lái)源：公開資料整理
產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)移，中國(guó)成為面板產(chǎn)能增長(zhǎng)的主要來(lái)源。 2011 年以來(lái)，國(guó)內(nèi)以京東方為首的面板廠商開始加大投資規(guī)模，我國(guó) LCD 面板產(chǎn)能逐漸上升，有望躋身全球液晶面板產(chǎn)能第一。2016 年大陸地區(qū) LCD 產(chǎn)能為 5,300 萬(wàn)平米，約占全球 26%，僅次于韓國(guó)和臺(tái)灣， 2018 年占比有望達(dá) 35%，超越韓國(guó)成為全球第一大 LCD 產(chǎn)能供給地。
全球 LCD 產(chǎn)能及分布（單位：百萬(wàn)平米）
數(shù)據(jù)來(lái)源：公開資料整理
國(guó)內(nèi)面板企業(yè)迎來(lái)新一輪投建熱潮。 目前國(guó)內(nèi)面板企業(yè)如京東方等都在投資新建 LCD 及OLED 產(chǎn)能。據(jù)我們梳理統(tǒng)計(jì)，未來(lái)三年 OLED 產(chǎn)線以 6 代線為主，總投資額約 3,064 億元； LCD 產(chǎn)線則以大尺寸面板為主，總投資額約 3,155 億元， 8.5 代及以上占比約為 88%。
未來(lái)在建 OLED 產(chǎn)線
公 司 | 地 區(qū) | 世 代 | 產(chǎn) 能 （ 萬(wàn) 片 /月 ） | 投 資 額 （ 億 元 ） |
2017預(yù)計(jì)投產(chǎn) | - | - | - | - |
富士康 | 合肥 | 10.5 | 4.5 | 400 |
深天馬 | 武漢 | 6 | 3 | 120 |
和輝光電 | 上海 | 4.5 | 0.6 | 37 |
維信諾 | 昆山 | 5.5 | 1.1 | 34 |
2018預(yù)計(jì)投產(chǎn) | - | - | - | - |
京東方 | 成都 | 6 | 4.9 | 245 |
柔宇科技 | 深圳 | 6 | 416.6（模組） | 100 |
維信諾 | 固安 | 6 | 3 | 300 |
曼格科技 | 寧波 | 6 | n.a. | 400 |
2019預(yù)計(jì)投產(chǎn) | - | - | - | - |
富士康 | 鄭州 | 6 | n.a. | 60 |
京東方 | 綿陽(yáng) | 6 | 4.8 | 465 |
華星光電-TCL | 武漢 | 6 | 4.5 | 350 |
和輝光電 | 上海 | 6 | 3 | 273 |
信利國(guó)際 | 仁壽 | 6 | 3 | 280 |
總計(jì) | - | - | - | 3,064 |
數(shù)據(jù)來(lái)源：公開資料整理
未來(lái)在建 LCD 產(chǎn)線
公 司 | 地 區(qū) | 世 代 | 產(chǎn) 能 （ 萬(wàn) 片 /月 ） | 投 資 額 （ 億 元 ） |
2017預(yù)計(jì)投產(chǎn) | - | - | - | - |
京東方 | 成都 | 6 | 4.9 | 220 |
京東方 | 福州 | 8.5 | 12 | 300 |
中電熊貓 | 咸陽(yáng) | 8.6 | 12 | 280 |
信利國(guó)際 | 汕尾 | 5 | 5 | 40 |
2018預(yù)計(jì)投產(chǎn) | - | - | - | - |
彩虹股份 | 咸陽(yáng) | 8.6 | 29 | 280 |
中電熊貓 | 成都 | 8.6 | 12 | 280 |
2019預(yù)計(jì)投產(chǎn) | - | - | - | - |
富士康 | 廣州 | 10.5 | n.a. | 610 |
華星光電 | 深圳 | 11 | 14 | 500 |
信利國(guó)際 | 眉山 | 5 | n.a. | 125 |
惠科電子 | 重慶 | 8.5 | 7 | 120 |
2020預(yù)計(jì)投產(chǎn) | - | - | - | - |
惠科電子 | 昆明 | 11 | 9 | 400 |
合計(jì) | - | - | - | 3,155 |
數(shù)據(jù)來(lái)源：公開資料整理
國(guó)內(nèi)后道模組段及測(cè)試環(huán)節(jié)設(shè)備商將受益。 以京東方 OLED 設(shè)備生產(chǎn)線為例，前段（陣列段）、中段（成盒段）、后段（模組段）設(shè)備投資額分別為 8.8、 3.38、 1.48 億美元，投資額占比約為 6.4:2.5:1.1。其中前中段重要設(shè)備主要由日韓企業(yè)掌握，設(shè)備投資金額較高；我國(guó)設(shè)備商主要參與后道模組段及檢測(cè)設(shè)備，目前國(guó)內(nèi)模組龍頭鑫三力、聯(lián)得裝備等已基本實(shí)現(xiàn)了后道設(shè)備的全覆蓋，在面板產(chǎn)線投建需求帶動(dòng)下，市場(chǎng)份額有望進(jìn)一步提升。
OLED 產(chǎn)線設(shè)備支出統(tǒng)計(jì)（以京東方 OLED 生產(chǎn)線為例）
- | 關(guān) 鍵 工 藝 | 國(guó) 外 廠 商 | 國(guó) 內(nèi) 廠 商 | 投 資 金 額（ 億 美 元 ） | 投 資 額 合 計(jì)（ 億 美 元 ） | 投 資 額 占 比 |
陣列段 | 薄膜 | AKT/ULVAC | - | 2.1 | - | - |
Photo | DNS/Cannon | - | 1.58 | - | - | |
刻蝕 | DMS/TEL | - | 1.2 | 8.8 | 64% | |
LTPS段 | Viatron/JSW/Nissin | - | 1.05 | - | - | |
宏觀/微觀檢測(cè) | V-Tech | 精測(cè)電子 | 2.88 | - | - | |
成盒段 | 有機(jī)材淀積 | Tokki | - | 2.25 | - | - |
封裝 | AKT | - | 0.75 | 3.38 | 25% | |
測(cè)試 | - | - | 0.38 | - | - | |
模組段 | Bonding | AST | 鑫三力、聯(lián)得裝備 | 0.41 | - | - |
貼合 | TOPTEC | 鑫三力、聯(lián)得裝備 | 0.69 | 1.48 | 11% | |
測(cè)試 | Orbotech/ELP | 精測(cè)電子、大族激光 | 0.38 | - | - | |
其他 | 配套設(shè)備 | - | 田中精機(jī)、智慧松德 | - | - | - |
合計(jì) | - | - | - | - | 13.66 | - |
數(shù)據(jù)來(lái)源：公開資料整理
面板工藝變化帶動(dòng)生產(chǎn)設(shè)備出現(xiàn)新需求。 新一輪面板產(chǎn)能投建正面臨三大主要工藝變化，中小尺寸面板技術(shù)由 LCD 向 OLED 升級(jí)，硬屏 OLED 向軟屏 OLED 升級(jí)，基板材質(zhì)從 a-Si向 LTPS 升級(jí)。對(duì)應(yīng)工藝改進(jìn)，設(shè)備更新， 國(guó)產(chǎn)設(shè)備企業(yè)在激光加工設(shè)備、后道模組段設(shè)備及檢測(cè)設(shè)備等領(lǐng)域迎來(lái)機(jī)遇。
相關(guān)報(bào)告：智研咨詢發(fā)布的《2018-2024年中國(guó)OLED產(chǎn)業(yè)深度調(diào)研與發(fā)展前景咨詢報(bào)告》
智研咨詢 - 精品報(bào)告
2025-2031年中國(guó)OLED行業(yè)市場(chǎng)現(xiàn)狀調(diào)查及發(fā)展前景研判報(bào)告
《2025-2031年中國(guó)OLED行業(yè)市場(chǎng)現(xiàn)狀調(diào)查及發(fā)展前景研判報(bào)告》共九章，包含中國(guó)OLED產(chǎn)業(yè)重點(diǎn)地區(qū)發(fā)展態(tài)勢(shì)，OLED行業(yè)領(lǐng)先企業(yè)案例分析，中國(guó)OLED產(chǎn)業(yè)投資前景與建議等內(nèi)容。
公眾號(hào)
小程序
微信咨詢
![研判2025！中國(guó)OLED行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈圖譜、市場(chǎng)現(xiàn)狀、重點(diǎn)企業(yè)及發(fā)展趨勢(shì)分析：OLED 國(guó)產(chǎn)化進(jìn)程加速，市場(chǎng)規(guī)模加速擴(kuò)容[圖]](http://img.chyxx.com/images/2025/0126/d34b72f3bb3fd7df76e33b172809474bcae4b584.png?x-oss-process=style/w320)
