摘要：2023年國(guó)內(nèi)乙醇行業(yè)供需矛盾依然存在，行業(yè)開工率在40%左右，產(chǎn)能過剩。燃料乙醇受高油價(jià)抑制消費(fèi)等因素影響，國(guó)內(nèi)需求有所下滑。食用酒精受“新國(guó)標(biāo)”實(shí)施等因素影響，國(guó)內(nèi)需求也出現(xiàn)下滑。化工醫(yī)藥和無(wú)水乙醇等受消毒、電池電解液溶劑消費(fèi)增加影響，國(guó)內(nèi)需求增加。總體來(lái)看，國(guó)內(nèi)乙醇行業(yè)產(chǎn)能變化不大，因進(jìn)口減少國(guó)內(nèi)開工同比略有提高，但下游需求仍呈穩(wěn)中趨弱態(tài)勢(shì)。

一、定義及分類

中國(guó)酒精行業(yè)的發(fā)展已有近百年的歷史，但工業(yè)基礎(chǔ)十分薄弱，建國(guó)后，隨著國(guó)民經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和白酒液態(tài)法生產(chǎn)法的推廣，酒精工業(yè)進(jìn)入嶄新的發(fā)展階段。黑龍江、吉林、山東、安徽、河南、廣西等地酒精制造業(yè)較為發(fā)達(dá)，是目前中國(guó)酒精的主要產(chǎn)區(qū)。酒精工業(yè)是基礎(chǔ)的原料工業(yè)，其產(chǎn)品主要用于食品、化工、軍工、醫(yī)藥等領(lǐng)域。按照生產(chǎn)方法分類酒精可分為發(fā)酵法酒精和合成法酒精兩大類。其中發(fā)酵酒精多用于食品加工，合成酒精多用于工業(yè)生產(chǎn)。酒精質(zhì)量的主要評(píng)判標(biāo)準(zhǔn)是酒精中乙醇濃度越高，甲醇含量越低，酒精質(zhì)量越高。按質(zhì)量從高到低決定的酒精用途分別為制藥用酒精、食用酒精、消毒醫(yī)用酒精和工業(yè)用酒精。

二、行業(yè)政策

自2021年以來(lái)，國(guó)家先后出臺(tái)的《中國(guó)酒業(yè)“十四五”發(fā)展指導(dǎo)意見》《關(guān)于加快現(xiàn)代輕工產(chǎn)業(yè)體系建設(shè)的指導(dǎo)意見(征求意見稿）》《關(guān)于推動(dòng)輕工業(yè)高質(zhì)里發(fā)展的指導(dǎo)意見》《輕工業(yè)穩(wěn)增長(zhǎng)工作方案(2023-2024年)》等相關(guān)政策，這些政策主要圍繞規(guī)范發(fā)展、標(biāo)準(zhǔn)化建設(shè)以及產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)等方面展開，旨在推動(dòng)酒類產(chǎn)業(yè)的健康、可持續(xù)發(fā)展。

三、行業(yè)壁壘

1、資金壁壘

酒精及其副產(chǎn)品行業(yè)無(wú)疑是一種典型的重資產(chǎn)經(jīng)營(yíng)模式。在企業(yè)建設(shè)初期，從選址、規(guī)劃到施工建設(shè)，每一個(gè)環(huán)節(jié)都需投入大量的資金。在設(shè)備購(gòu)置方面，為了確保生產(chǎn)線的先進(jìn)性和高效性，企業(yè)往往需要引進(jìn)國(guó)際先進(jìn)的生產(chǎn)設(shè)備和技術(shù)。隨著企業(yè)的正式運(yùn)營(yíng)，日常運(yùn)營(yíng)資金的需求也愈加凸顯。購(gòu)買原材料是確保生產(chǎn)連續(xù)性的基礎(chǔ)，而設(shè)備維護(hù)則是保障生產(chǎn)線穩(wěn)定運(yùn)行的關(guān)鍵。此外，為了保持企業(yè)的競(jìng)爭(zhēng)力，研發(fā)創(chuàng)新也是不可或缺的一環(huán)，這同樣需要大量的資金支持。資金實(shí)力對(duì)于酒精行業(yè)的企業(yè)而言，無(wú)疑是一道重要的門檻。擁有雄厚資金實(shí)力的企業(yè)，才能夠克服建設(shè)期和運(yùn)營(yíng)期的種種挑戰(zhàn)，穩(wěn)定地推進(jìn)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)，進(jìn)而在市場(chǎng)中占據(jù)一席之地。

2、技術(shù)壁壘

酒精生產(chǎn)是一項(xiàng)技術(shù)密集型產(chǎn)業(yè)，其工藝流程極為復(fù)雜，涵蓋了原料處理、發(fā)酵、蒸餾、提純等多個(gè)關(guān)鍵環(huán)節(jié)。每一個(gè)環(huán)節(jié)都需要精準(zhǔn)的操作和嚴(yán)格的質(zhì)量控制，以確保最終產(chǎn)品的質(zhì)量和性能。要生產(chǎn)出高質(zhì)量的酒精產(chǎn)品，企業(yè)必須具備先進(jìn)的生產(chǎn)技術(shù)和設(shè)備。這包括高效的發(fā)酵技術(shù)、精確的蒸餾設(shè)備以及先進(jìn)的提純工藝等。同時(shí)，企業(yè)還需要擁有豐富的生產(chǎn)經(jīng)驗(yàn)，能夠靈活應(yīng)對(duì)生產(chǎn)過程中可能出現(xiàn)的各種問題，確保生產(chǎn)的穩(wěn)定性和可靠性。缺乏先進(jìn)技術(shù)和豐富經(jīng)驗(yàn)的企業(yè)很難在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中立足。只有那些不斷投入研發(fā)、掌握核心技術(shù)、擁有豐富生產(chǎn)經(jīng)驗(yàn)的企業(yè)，才能在酒精行業(yè)中脫穎而出，生產(chǎn)出高質(zhì)量的產(chǎn)品，贏得市場(chǎng)的認(rèn)可和青睞。

3、品牌壁壘

酒精產(chǎn)品，作為食品、飲料、化工等多個(gè)領(lǐng)域的核心原料，其品牌聲譽(yù)對(duì)于企業(yè)而言，無(wú)疑具有舉足輕重的地位。在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)日益激烈的今天，下游客戶對(duì)于酒精產(chǎn)品的選擇愈發(fā)挑剔，他們更傾向于信賴那些知名度高、品質(zhì)可靠的品牌產(chǎn)品。對(duì)于新進(jìn)入者而言，要在這樣的市場(chǎng)中獲得認(rèn)可并非易事。品牌的建設(shè)和維護(hù)需要長(zhǎng)時(shí)間的積累和投入，包括產(chǎn)品研發(fā)、品質(zhì)控制、市場(chǎng)推廣等多個(gè)方面。新進(jìn)入者往往面臨著品牌知名度低、市場(chǎng)信任度不足等問題，這使得他們?cè)谂c已有品牌的競(jìng)爭(zhēng)中處于劣勢(shì)地位。

4、環(huán)保壁壘

近年來(lái)我國(guó)對(duì)環(huán)境保護(hù)問題重視程度不斷提升，環(huán)保政策日益完善，環(huán)境污染治理標(biāo)準(zhǔn)不斷提高。酒精產(chǎn)品在生產(chǎn)過程中會(huì)產(chǎn)生一定的廢水、廢氣和廢渣，生產(chǎn)企業(yè)需要進(jìn)行嚴(yán)格的環(huán)保處理后才可以排放。隨著環(huán)保要求的不斷提高，酒精企業(yè)需要不斷加大節(jié)能環(huán)保投入，引進(jìn)先進(jìn)的生產(chǎn)裝備，不斷優(yōu)化、提升工藝技術(shù)水平，減少污染物排放，因此新進(jìn)入者面臨較高的環(huán)保壁壘。

四、產(chǎn)業(yè)鏈

酒精原料供應(yīng)市場(chǎng)為該供應(yīng)鏈中的上游方，為酒精生產(chǎn)工業(yè)企業(yè)提供原材料，與酒精生產(chǎn)供應(yīng)市場(chǎng)構(gòu)成供求關(guān)系。制造酒精的原料分為兩類：一類是糧食原料，以玉米為主；另一類是非糧食原料，包括木薯、糖蜜和纖維素等。酒精的中游主要是指酒精的生產(chǎn)過程。這個(gè)過程包括發(fā)酵、蒸餾、精餾等環(huán)節(jié)，最終得到酒精產(chǎn)品。在這個(gè)過程中，需要使用各種設(shè)備和工藝，如發(fā)酵罐、蒸餾塔、精餾設(shè)備等，以及特定的工藝流程和技術(shù)參數(shù)。下游主要為食品、飲料、化工、制藥等行業(yè)。

酒精行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈

玉米

袁隆平農(nóng)業(yè)高科技股份有限公司

山東登海種業(yè)股份有限公司

北大荒墾豐種業(yè)股份有限公司

萬(wàn)向德農(nóng)股份有限公司

河南秋樂種業(yè)科技股份有限公司

四川雨田農(nóng)林生態(tài)科技有限公司

中農(nóng)發(fā)種業(yè)集團(tuán)股份有限公司

合肥豐樂種業(yè)股份有限公司

木薯

北大荒薯業(yè)集團(tuán)有限公司

江西佳佳福生物科技股份有限公司

湖南省客來(lái)寶生物能源科技有限公司

撫州雨帆生物能源有限公司

糖料

廣西甘蔗生產(chǎn)服務(wù)有限公司

珠海市粵僑實(shí)業(yè)股份有限公司

廣西農(nóng)墾昌菱農(nóng)場(chǎng)有限公司

海南省國(guó)營(yíng)八一總場(chǎng)

上游

貴州中毅達(dá)股份有限公司

中糧生物科技股份有限公司

國(guó)投生物科技投資有限公司

黑龍江鴻展生物科技股份有限公司

中游

食品

飲料

化工

染料

下游

五、行業(yè)現(xiàn)狀

2023年國(guó)內(nèi)乙醇行業(yè)供需矛盾依然存在，行業(yè)開工率在40%左右，產(chǎn)能過剩。燃料乙醇受高油價(jià)抑制消費(fèi)等因素影響，國(guó)內(nèi)需求有所下滑。食用酒精受“新國(guó)標(biāo)”實(shí)施等因素影響，國(guó)內(nèi)需求也出現(xiàn)下滑?；めt(yī)藥和無(wú)水乙醇等受消毒、電池電解液溶劑消費(fèi)增加影響，國(guó)內(nèi)需求增加?？傮w來(lái)看，國(guó)內(nèi)乙醇行業(yè)產(chǎn)能變化不大，因進(jìn)口減少國(guó)內(nèi)開工同比略有提高，但下游需求仍呈穩(wěn)中趨弱態(tài)勢(shì)。

2019-2023年中國(guó)乙醇供需情況（萬(wàn)噸）

六、發(fā)展因素

1、機(jī)遇

（1）消費(fèi)持續(xù)升級(jí)，酒類產(chǎn)品價(jià)格穩(wěn)步提升

酒類產(chǎn)業(yè)在自身經(jīng)歷深度調(diào)整之后，近幾年的產(chǎn)業(yè)形象也取得了前所未有的提升，再加上社會(huì)經(jīng)濟(jì)的快速發(fā)展與人民群眾物質(zhì)生活水平的日益富足。消費(fèi)者對(duì)美酒的消費(fèi)也提出了新的要求，理性和健康逐漸成為酒類消費(fèi)市場(chǎng)的風(fēng)向，這也是酒類消費(fèi)持續(xù)升級(jí)的真實(shí)寫照。近年來(lái)在消費(fèi)升級(jí)的大背景引領(lǐng)下，快速適應(yīng)消費(fèi)升級(jí)趨勢(shì)成為了所有酒企的共同選擇。同時(shí)，消費(fèi)升級(jí)正在持續(xù)深化，人口開始向低線城市回流，三四線城市的消費(fèi)升級(jí)加速，這也促使各大名酒企業(yè)開始強(qiáng)化渠道下沉，深耕三四線城市，乃至縣域市場(chǎng)。這一系列變化帶來(lái)的連鎖反應(yīng)就是酒類產(chǎn)品價(jià)格穩(wěn)步提升。為此不少酒企還把提升產(chǎn)品價(jià)格上升到了戰(zhàn)略的高度。而這一切的一切均需要過硬的品質(zhì)來(lái)支撐，在消費(fèi)升級(jí)大潮的引領(lǐng)下，酒類產(chǎn)業(yè)的發(fā)展步伐越來(lái)越穩(wěn)健。

（2）數(shù)字化建設(shè)提速，為酒業(yè)高質(zhì)量發(fā)展賦能

數(shù)字經(jīng)濟(jì)在酒類產(chǎn)業(yè)也得以快速實(shí)施與推進(jìn)，并呈現(xiàn)出三大特征。一是在產(chǎn)品端，創(chuàng)新成為酒企必備技能，數(shù)字化時(shí)代背景下，消費(fèi)者越來(lái)越懂酒，酒企只有通過數(shù)字化精準(zhǔn)掌握消費(fèi)喜好，創(chuàng)新產(chǎn)品才能滿足消費(fèi)需求；二是在渠道端，近年來(lái)線上線下新零售模式盛行，數(shù)字化渠道的突破和爆發(fā)在即，這是酒企在渠道端必須導(dǎo)入數(shù)字化的關(guān)鍵；三是在消費(fèi)端，新消費(fèi)需求層出不窮，消費(fèi)群體正在疊代，無(wú)疑圍繞新消費(fèi)群體消費(fèi)需求進(jìn)行轉(zhuǎn)變，數(shù)字化自然是不可或缺的。綜合看來(lái)，從產(chǎn)品端到渠道端，再到消費(fèi)端，數(shù)字化已開始縱貫酒類全產(chǎn)業(yè)鏈，數(shù)字化正在為酒業(yè)全產(chǎn)業(yè)鏈賦能。

（3）產(chǎn)區(qū)競(jìng)合發(fā)展，推動(dòng)中國(guó)酒業(yè)用品質(zhì)價(jià)值與世界酒業(yè)對(duì)話

隨著消費(fèi)持續(xù)升級(jí)與中產(chǎn)階層快速擴(kuò)容，消費(fèi)者對(duì)于酒的品質(zhì)、品牌提出了更高要求。在經(jīng)歷深度調(diào)整后深度調(diào)整之后，酒類產(chǎn)業(yè)充分發(fā)揮品牌的核心引領(lǐng)作用，緊跟國(guó)家經(jīng)濟(jì)建設(shè)步伐，積極進(jìn)行供給側(cè)結(jié)構(gòu)改革，開始用國(guó)際通用的品質(zhì)表達(dá)語(yǔ)言——產(chǎn)區(qū)，推動(dòng)中國(guó)酒類產(chǎn)業(yè)快速向質(zhì)量效益型轉(zhuǎn)變。集合優(yōu)勢(shì)企業(yè)力量、打造知名產(chǎn)區(qū)已經(jīng)成為酒企競(jìng)爭(zhēng)的制高點(diǎn)，全面加強(qiáng)產(chǎn)區(qū)品牌建設(shè)、營(yíng)造企業(yè)發(fā)展的良好氛圍和生態(tài)環(huán)境，已經(jīng)成為酒業(yè)推進(jìn)供給側(cè)結(jié)構(gòu)改革的題中之義。產(chǎn)區(qū)之間的領(lǐng)軍企業(yè)更是實(shí)現(xiàn)了有效溝通與資源共享，并不約而同地提出了產(chǎn)區(qū)競(jìng)合發(fā)展理念。在競(jìng)合發(fā)展的助推下，酒業(yè)高質(zhì)量發(fā)展步伐迅速加快，推動(dòng)酒類產(chǎn)業(yè)高質(zhì)量發(fā)展。

2、挑戰(zhàn)

（1）面臨需求過剩帶來(lái)的挑戰(zhàn)

酒精企業(yè)生產(chǎn)的產(chǎn)品大多為高檔食用酒精類產(chǎn)品，主要生產(chǎn)酒類基酒等產(chǎn)品，這是我們主要銷售的客戶。近年來(lái)，面對(duì)高利潤(rùn)等特點(diǎn)，一些地方政府也鼓勵(lì)發(fā)展白酒行業(yè)，也為其發(fā)展出臺(tái)了一些優(yōu)惠政策和措施，這在一定程度上推動(dòng)了白酒行業(yè)的迅速發(fā)展，但是也帶來(lái)了一些隱患。白酒行業(yè)的快速澎脹也帶來(lái)了白酒市場(chǎng)供過于求問題和產(chǎn)能過剩問題的矛盾凸顯，產(chǎn)能出現(xiàn)過剩將是我國(guó)高檔酒類生產(chǎn)企業(yè)面臨的首要問題。近期，高檔白酒企業(yè)又出現(xiàn)增塑劑現(xiàn)象，也會(huì)在一定程度上影響酒精銷售狀況，這些問題需要去很好解決。

（2）面臨原料和價(jià)格的挑戰(zhàn)

玉米是酒精企業(yè)生產(chǎn)需要的主要原料，而玉米主要產(chǎn)地集中在東北地區(qū)。雖然價(jià)格低，但成本更高。尤其是東北地區(qū)有許多酒精生產(chǎn)企業(yè)，為了奪取糧食的資源，生產(chǎn)企業(yè)紛紛設(shè)立一些收購(gòu)點(diǎn)來(lái)爭(zhēng)取更多原材料，雖然初衷是想在價(jià)格競(jìng)爭(zhēng)中占據(jù)優(yōu)勢(shì)，但往往事與愿違，卻導(dǎo)致玉米價(jià)格不能降低，直接提高生產(chǎn)成本。而且，我們同時(shí)還得面對(duì)國(guó)家對(duì)玉米收購(gòu)等方面和玉米深加工企業(yè)方面國(guó)家出臺(tái)的一些我們無(wú)法抵御的政策優(yōu)惠，這些問題都需要酒精去面對(duì)和解決。

七、競(jìng)爭(zhēng)格局

經(jīng)過近幾年的快速發(fā)展,酒精行業(yè)進(jìn)入了難得的整固期,玉米價(jià)格在大量市場(chǎng)和輪換時(shí)期價(jià)格走弱，進(jìn)口貨源的沖擊下也會(huì)影響國(guó)內(nèi)玉米的價(jià)格，但以保證農(nóng)民基本收入為前提的價(jià)格。木薯干方面2023年泰國(guó)木薯干FOB價(jià)格在245-285美元/噸區(qū)間，但國(guó)內(nèi)外經(jīng)濟(jì)環(huán)境將持續(xù)影響匯率的變化。由于中國(guó)玉米木薯價(jià)格持續(xù)保持高位走勢(shì)，發(fā)酵法生產(chǎn)成本高位，煤制乙醇生產(chǎn)成本相對(duì)優(yōu)勢(shì)，若煤制乙醇突破質(zhì)量因素，將市場(chǎng)上存在一定份額，但整體乙醇市場(chǎng)供應(yīng)較大，下游增量有限，新增產(chǎn)能不一定能夠執(zhí)行。

2023年以及后期新建產(chǎn)能統(tǒng)計(jì)情況

八、發(fā)展趨勢(shì)

1、生產(chǎn)技術(shù)升級(jí)改造與技術(shù)創(chuàng)新

工業(yè)與科研相結(jié)合的有效發(fā)展模式是加強(qiáng)酒精集團(tuán)核心競(jìng)爭(zhēng)力、轉(zhuǎn)變發(fā)展模式的重要手段。只有通過科技創(chuàng)新，才能使酒精集團(tuán)持續(xù)發(fā)展。在規(guī)劃期內(nèi)，以加強(qiáng)與科研機(jī)構(gòu)的深入合作為切入點(diǎn)，大力吸引投資，以產(chǎn)業(yè)鏈延伸、產(chǎn)品開發(fā)和重點(diǎn)項(xiàng)目為載體，吸收國(guó)內(nèi)外科研成果和先進(jìn)技術(shù)，將其應(yīng)用于酒精生產(chǎn)，不斷創(chuàng)新技術(shù)，開發(fā)新產(chǎn)品。

2、產(chǎn)業(yè)鏈多元化發(fā)展

通過延長(zhǎng)玉米產(chǎn)業(yè)鏈條，在玉米下游縱向加工中，進(jìn)一步開發(fā)乙二醇、乙醇胺等高附加值化工產(chǎn)品，加大資金投入，最大限度地發(fā)揮經(jīng)濟(jì)效益，實(shí)現(xiàn)酒精就地轉(zhuǎn)化，優(yōu)化酒精類產(chǎn)品結(jié)構(gòu)，逐步降低玉米和深加工產(chǎn)品比重，使酒精類真正成為國(guó)內(nèi)外領(lǐng)先的生物化學(xué)基地。也可以通過發(fā)展循環(huán)經(jīng)濟(jì)，實(shí)現(xiàn)種植、飼料和養(yǎng)殖業(yè)有機(jī)統(tǒng)一和結(jié)合。選定幾個(gè)規(guī)模比較大的農(nóng)戶，與糧食種植、農(nóng)業(yè)和其他農(nóng)民建立農(nóng)業(yè)合作組織關(guān)系，形成區(qū)域工業(yè)中心，統(tǒng)一購(gòu)糧和供應(yīng)飼料，以公司、地方農(nóng)業(yè)經(jīng)濟(jì)和農(nóng)業(yè)產(chǎn)業(yè)升級(jí)等形式促進(jìn)農(nóng)民致富。

3、資源不斷整合發(fā)揮綜合優(yōu)勢(shì)

通過持續(xù)優(yōu)化物資倉(cāng)儲(chǔ)管理制度、強(qiáng)化物流組織的協(xié)同效率、完善營(yíng)銷網(wǎng)絡(luò)的覆蓋范圍以及深化金融業(yè)務(wù)的創(chuàng)新實(shí)踐，四大領(lǐng)域的運(yùn)營(yíng)體系得以進(jìn)一步健全。充分發(fā)揮人才資源的專業(yè)優(yōu)勢(shì)，整合物資資源的調(diào)配效能，并依托信息化手段提升信息管理水平，以此形成強(qiáng)大的綜合運(yùn)營(yíng)實(shí)力。這種高效的綜合經(jīng)營(yíng)模式，不僅提升了企業(yè)的核心競(jìng)爭(zhēng)力，更為酒類集團(tuán)的穩(wěn)健發(fā)展提供了堅(jiān)實(shí)有力的支撐，助力其在激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)中脫穎而出，實(shí)現(xiàn)可持續(xù)發(fā)展。