2018年全球PTA行業(yè)價(jià)格走勢分析及產(chǎn)能、產(chǎn)量情況統(tǒng)計(jì)【圖】

    全球PTA產(chǎn)能從歐美轉(zhuǎn)移到東北亞地區(qū)：預(yù)計(jì)2018年全球PTA需求將比2013年增加約1500萬噸，增至6400萬噸。同時(shí)，PTA裝置的數(shù)量將從117套增加至140套，新增2800萬噸的產(chǎn)能，達(dá)到9200萬噸。2000-2010年，全球PTA裝置的開工率保持在約90%的水平，全球PTA市場供求總體平衡。近幾年，受新增供應(yīng)超過市場需求的影響，供需開始趨于不平衡，不平衡越來越嚴(yán)重。2011-2013年，全球新增PTA需求400萬噸，新增產(chǎn)能達(dá)到1550萬噸，產(chǎn)能和需求增長之間巨大的不平衡已經(jīng)導(dǎo)致全球PTA開工率下挫至73%。北美和西歐已經(jīng)對其PTA產(chǎn)能進(jìn)行了一些合理化產(chǎn)能退出，但是這種調(diào)整與東北亞地區(qū)(尤其是中國)新增產(chǎn)能無法平衡。國內(nèi)PTA產(chǎn)能從2010年的1600萬噸激增至2012年的3200萬噸，14年也有1000多萬噸投產(chǎn)，全球PTA話語權(quán)完全掌握在中國企業(yè)手中。

    2012年全球PTA產(chǎn)能為6800萬噸，其中2012年亞洲和北美地區(qū)合計(jì)產(chǎn)能為5952萬噸/年，占全球產(chǎn)能的87%，而亞洲所占份額更是高達(dá)79%。亞洲是全球PTA最主要的生產(chǎn)地和需求地，而北美和西歐地區(qū)的生產(chǎn)能力遠(yuǎn)遠(yuǎn)低于亞洲。而到了2017年亞洲地區(qū)的PTA產(chǎn)能占比達(dá)到87%，北美為7%，西歐為5%。中國是亞洲最大的PTA供應(yīng)國，占比64%，其次是韓國（9%），之后是中國臺灣（9%），印度（6%）、其他(12%)。

2017全球PTA產(chǎn)能分布

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2017亞洲PTA產(chǎn)能分布

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    我國PTA行業(yè)起步于20世紀(jì)80年代，90年代后期步入初步發(fā)展階段，1996~2007年是中國PTA產(chǎn)業(yè)迅速崛起的12年，以2001年為分界線，PTA產(chǎn)業(yè)分別處于初步發(fā)展期和快速成長期，2007年逐漸過渡到成熟發(fā)展期。1996~2001年，中國PTA產(chǎn)業(yè)得到初步發(fā)展。1996年到2001年這一時(shí)期PTA行業(yè)發(fā)展緩慢，6年內(nèi)僅新增產(chǎn)能77萬噸/年，且單個(gè)裝置容量較小，平均產(chǎn)能僅為36萬噸/年。

我國PTA凈進(jìn)口量及進(jìn)口依存度變化情況

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    2017年1-12月我國聚合物產(chǎn)量為4110.2萬噸左右，對PTA年需求量約3500萬噸。此外，受PBT需求增加的推動，非聚酯領(lǐng)域?qū)TA需求量增長至9-10萬噸/月。而2017年我國PTA總產(chǎn)量為3574.5萬噸，較2016年增加321.9萬噸，同比增長近10%，但相較于聚酯13%的產(chǎn)量增幅仍有差距。同時(shí)，因PTA自4月廠家自發(fā)減產(chǎn)保價(jià)后，我國PTA經(jīng)歷了長達(dá)8個(gè)月的去庫存周期，故而2018年有效開工率維持在90%左右高位。

PTA歷年產(chǎn)能及產(chǎn)量情況

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PTA歷年開工率

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    PTA價(jià)格從12-13年8000-9000元/噸，一路下跌跌到只有4000多元/噸，PTA行業(yè)持續(xù)虧損長達(dá)5年，伴隨著PTA持續(xù)的虧損遠(yuǎn)東石化申請破產(chǎn)，翔鷺石化15年上半年因PX發(fā)生爆炸被迫停產(chǎn)，行業(yè)長期停產(chǎn)的產(chǎn)能多達(dá)1300多萬噸，而下游聚酯維持穩(wěn)定增長（6-7%），PTA行業(yè)供需格局開始好轉(zhuǎn)，2017年二季度PTA價(jià)差觸底（二季度平均價(jià)差在300元/噸），2017年下半年P(guān)TA的價(jià)差維持在800-900元/噸。PTA周度社會庫存也從之前的200萬噸以上，下降到50萬噸以下。

PTA價(jià)格及價(jià)差分析(元/噸)

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