家居行業(yè)周刊：湖北省消費(fèi)品以舊換新穩(wěn)步推進(jìn)，助力家居產(chǎn)業(yè)穩(wěn)健發(fā)展
近年來，隨著生活水平提升，人們對生活品質(zhì)的追求不斷升級，不僅追求基本的“有所居”，更期望實現(xiàn)“居有優(yōu)居”，擁有智能化、綠色化的優(yōu)質(zhì)生活環(huán)境。為應(yīng)對房地產(chǎn)市場增長放緩并激發(fā)內(nèi)需，國務(wù)院于2024年3月13日印發(fā)《推動大規(guī)模設(shè)備更新和消費(fèi)品以舊換新行動方案》（簡稱《行動方案》），旨在通過以舊換新方式推進(jìn)經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型和居民生活品質(zhì)提升。此政策引發(fā)了家居行業(yè)新一輪的以舊換新熱潮，在政策效應(yīng)的穩(wěn)步釋放下，各地紛紛推進(jìn)家居等消費(fèi)品以舊換新，促進(jìn)家居行業(yè)向智能化、綠色化發(fā)展，同時為國內(nèi)消費(fèi)和經(jīng)濟(jì)增長注入新動力。
旅游行業(yè)周刊：培育旅游消費(fèi)新場景，進(jìn)一步做大旅游產(chǎn)業(yè)規(guī)模
旅游業(yè)是綜合性產(chǎn)業(yè)，具有業(yè)態(tài)類型多樣、產(chǎn)業(yè)鏈條長、輻射行業(yè)廣泛等特點。旅游產(chǎn)業(yè)在國民經(jīng)濟(jì)中占據(jù)舉足輕重的地位。它不僅直接帶動交通、住宿、餐飲等相關(guān)行業(yè)的繁榮，還通過創(chuàng)造大量就業(yè)機(jī)會，有效緩解社會就業(yè)壓力。此外，旅游業(yè)的興旺還能促進(jìn)文化交流，提升國家軟實力，增強(qiáng)國際影響力。同時，旅游業(yè)的可持續(xù)發(fā)展有助于保護(hù)自然環(huán)境和文化遺產(chǎn)，實現(xiàn)經(jīng)濟(jì)效益與社會效益的雙贏。隨著經(jīng)濟(jì)的不斷復(fù)蘇和人們生活水平的提高，旅游業(yè)將繼續(xù)成為推動國民經(jīng)濟(jì)增長的重要力量。
工程機(jī)械行業(yè)點評報告：工程機(jī)械電動化開始突破 期待國產(chǎn)品牌通過電動化彎道超車
電動裝載機(jī)滲透率加速提升，電動挖掘機(jī)迎來0-1 突破2023 年以來隨著電動化技術(shù)突破、電池價格下降，電動化工程機(jī)械的回本周期大幅縮短，產(chǎn)業(yè)化進(jìn)程迎來較大突破，尤其是在核心類品裝載機(jī)和挖掘機(jī)行業(yè)的突破尤為明顯。
2024下半年公用事業(yè)行業(yè)投資策略：尋找紅利確定性 公用事業(yè)迎來穩(wěn)健新時代
電力：尋找確定性的紅利或確定性的成長，推薦量價齊升的水電、高速成長的核電，建議關(guān)注煤電聯(lián)營的火電，以及東部地區(qū)的風(fēng)電。水電受益于來水偏豐及高蓄能，發(fā)電量有望提升；西南用電緊張帶來水電市場電電價持續(xù)上漲。核電新增核準(zhǔn)保持高速發(fā)展，為核電遠(yuǎn)期盈利及現(xiàn)金流的增長帶來確定性機(jī)遇，穩(wěn)健的盈利模式讓核電估值向水電靠攏。煤電聯(lián)營的火電機(jī)組盈利能力穩(wěn)健，受周期影響較小。綠電存在消納和電價下降風(fēng)險，東部地區(qū)的風(fēng)電企業(yè)盈利穩(wěn)定性更強(qiáng)。
腦機(jī)接口迎政策暖風(fēng) 市場前景可期
7月2日，A股市場腦機(jī)接口概念股持續(xù)活躍。截至收盤，佳創(chuàng)視訊漲超4%，愛朋醫(yī)療、陽普醫(yī)療、復(fù)旦復(fù)華漲超3%。
紡織服飾行業(yè)2024年中期策略：四大關(guān)鍵詞：高股息、新材料、制造出海、大眾奧運(yùn)
2024 年初以來紡服行業(yè)回顧：從資本市場表現(xiàn)來看，據(jù)Wind，2024年初至6 月19 日，SW 紡織制造、SW 服裝家紡、滬深300 的變化幅度分別為-12.25%、-12.94%、+2.85%，紡織制造與服裝家紡均跑輸滬深300；港股耐用消費(fèi)品與服裝、恒生指數(shù)累計變化分別為+6.53%、+8.11%，耐用消費(fèi)品與服裝跑輸恒生指數(shù)。
鋼鐵與大宗商品行業(yè)周報：油礦籌碼再輪動 估值水平是核心
美聯(lián)儲鷹派信號與通脹數(shù)據(jù)“掐架”，市場情緒“變臉”快。本周海外經(jīng)濟(jì)數(shù)據(jù)偏淡，美國5 月新屋銷售總數(shù)年化61.9 萬套，為2023年11 月以來新低（預(yù)期/前值65.0/69.8 萬套）；美國初請失業(yè)金人數(shù)為23.3 萬人，低于前值（預(yù)估/前值為23.0/23.9 萬人）。
免簽“朋友圈”擴(kuò)容 入境游熱度攀升
免簽國家“朋友圈”不斷擴(kuò)容、國際航班加速恢復(fù)、外籍人員來華程序大幅簡化……今年以來，在各項入境利好條件下，外籍人員來華熱潮持續(xù)高漲。從白云出入境邊防檢查站了解到，今年上半年（截至6月30日12時），已有超206萬人次的外籍人員經(jīng)由廣州白云機(jī)場口岸入出境，同比增長182.1％。
人工智能行業(yè)周刊：人工智能產(chǎn)業(yè)鏈日益完善，加速探索“AI+”應(yīng)用場景
人工智能自上世紀(jì)50年代的理論萌芽以來，經(jīng)過多年發(fā)展，相關(guān)技術(shù)研發(fā)日趨成熟，人工智能加速賦能各產(chǎn)業(yè)經(jīng)濟(jì)幾乎已成必然。在人工智能技術(shù)引領(lǐng)下，全球即將進(jìn)入新一輪科技革命時代。面對人工智能技術(shù)帶來的巨大發(fā)展?jié)摿?，近年來，美德英日等發(fā)達(dá)國家紛紛將發(fā)展人工智能產(chǎn)業(yè)列為提升國家競爭力的重大戰(zhàn)略之一，我國政府也加緊出臺規(guī)劃和政策，圍繞核心技術(shù)、頂尖人才等強(qiáng)化部署，力爭在新一代科技革命中掌握主導(dǎo)權(quán)。其中，智能機(jī)器人作為人工智能技術(shù)主要映射、應(yīng)用方向之一，市場迎來了智能機(jī)器人研發(fā)投資熱潮。據(jù)不完全統(tǒng)計，2023年全球智能機(jī)器人領(lǐng)域投資總額達(dá)861.86億元，較2013年全年投資總額增長了2488%。
低空經(jīng)濟(jì)行業(yè)周刊：多地布局低空經(jīng)濟(jì)藍(lán)海，企業(yè)加速入場
2024年以來，低空經(jīng)濟(jì)作為新質(zhì)生產(chǎn)力的重要組成部分受到廣泛關(guān)注，利好政策頻出，低空旅游也迎來了發(fā)展新機(jī)遇。低空旅游是“通用航空+傳統(tǒng)旅游”融合衍生出的新型旅游方式，發(fā)展低空旅游不僅能夠拓展旅游業(yè)邊界，創(chuàng)新旅游服務(wù)模式，豐富大眾消費(fèi)新場景，還能夠促進(jìn)產(chǎn)業(yè)融合，帶動航空等相關(guān)產(chǎn)業(yè)發(fā)展，進(jìn)而帶動當(dāng)?shù)亟?jīng)濟(jì)發(fā)展。
造紙產(chǎn)業(yè)鏈數(shù)據(jù)每周速遞：6月智利闊葉漿、針葉漿外盤報價下調(diào)
本周輕工制造行業(yè)指數(shù)下跌1.93%，跑輸大盤0.96pct；造紙子板塊與上周持平，跑贏大盤0.97pct。本周滬深300 指數(shù)下跌0.97%，輕工制造(申萬)指數(shù)下跌1.93%，跑輸滬深300 指數(shù)0.96pct，在28 個申萬一級行業(yè)中位列第13 位；二級行業(yè)中，造紙子板塊與上周持平，跑贏大盤0.97pct。本周輕工四大子板塊按跌幅由小到大分別為造紙、文娛用品、包裝印刷、家具板塊，造紙板塊環(huán)比持平，文娛用品、包裝印刷和家具板塊分別下跌2.03%、2.56%、2.69%。
通信行業(yè)動態(tài)報告：持續(xù)推薦算力板塊 關(guān)注二季報業(yè)績
2024 MWC 上海召開，人工智能、5G-A、低空經(jīng)濟(jì)、數(shù)智制造等為熱議重點。百度發(fā)布文心大模型4.0 Turbo，科大訊飛發(fā)布星火大模型4.0，釘釘宣布對所有大模型開放，國產(chǎn)算力芯片及大模型、AI應(yīng)用加速迭代推出。下周2024 世界人工智能大會將召開。
推動軌道交通裝備綠色低碳轉(zhuǎn)型 首份純電新能源機(jī)車碳足跡報告發(fā)布
日前，中國中車發(fā)布7款系列化新能源機(jī)車，并發(fā)布了全球首份純電新能源機(jī)車碳足跡報告。系列化新能源機(jī)車的研制，可以有效減少二氧化碳和污染物排放，是我國軌道交通裝備綠色低碳轉(zhuǎn)型的具體實踐。
中醫(yī)藥行業(yè)周刊：有序推進(jìn)中藥材GAP實施，AI助力產(chǎn)業(yè)發(fā)展
結(jié)合中醫(yī)藥產(chǎn)業(yè)鏈進(jìn)行分析，中醫(yī)藥貫通一二三產(chǎn)業(yè)，從以中藥材種植為重點的農(nóng)業(yè)、以中藥產(chǎn)業(yè)為重點的工業(yè)到以醫(yī)療康養(yǎng)保健為重點的服務(wù)業(yè)，任何一個環(huán)節(jié)都可能產(chǎn)生新型業(yè)態(tài)，都有可能成為激活經(jīng)濟(jì)、吸納就業(yè)、鞏固脫貧成果接續(xù)鄉(xiāng)村振興、建設(shè)生態(tài)環(huán)境的橋梁和關(guān)鍵。因此，近年來，國家將中醫(yī)藥對國民經(jīng)濟(jì)發(fā)展的貢獻(xiàn)提升到新高度，將中醫(yī)藥經(jīng)濟(jì)資源與鄉(xiāng)村振興等國家戰(zhàn)略深度結(jié)合，列為推動國家經(jīng)濟(jì)發(fā)展的重要引擎。中醫(yī)藥行業(yè)迎來全面發(fā)展的新時代和新機(jī)遇。
乳制品行業(yè)周刊：深化國際市場布局，助力乳制品行業(yè)可持續(xù)發(fā)展
隨著全球的經(jīng)濟(jì)發(fā)展、人口增長，消費(fèi)者更加倡導(dǎo)健康飲食，對乳制品的需求不斷攀升。中國是乳制品生產(chǎn)、消費(fèi)和貿(mào)易大國，中國的乳制品行業(yè)經(jīng)過多年的積累和發(fā)展，已經(jīng)形成了自身強(qiáng)大的產(chǎn)業(yè)優(yōu)勢和市場優(yōu)勢，乳制品企業(yè)也已經(jīng)深深融入到全球化的發(fā)展之中。各企業(yè)不斷加大技術(shù)研發(fā)的投入，在智能制造、產(chǎn)業(yè)鏈融合、綠色發(fā)展等方面加快轉(zhuǎn)型升級，生鮮乳的質(zhì)量安全水平持續(xù)提高，產(chǎn)品的品種日益豐富，脫脂、低糖、高鈣、高蛋白、低溫奶等個性化、功能化的產(chǎn)品滿足消費(fèi)者對高品質(zhì)乳制品的需求。
分布式光伏行業(yè)周刊：產(chǎn)業(yè)政策持續(xù)發(fā)力，項目產(chǎn)能穩(wěn)步釋放
在我國光伏行業(yè)發(fā)展的初期，太陽能光伏主要以集中式電站的形式在我國西北人跡罕至的荒漠地區(qū)落地應(yīng)用，而我國經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)、人口密集的東部沿海地區(qū)的用電需求遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于集中式光伏電站主要分布的西北地區(qū)，客觀上存在大規(guī)模的電力輸送需求。2016年以來，伴隨著集中式電站補(bǔ)貼開始退坡，分布式光伏仍維持一定補(bǔ)貼水平，并且憑借其輸出功率相對較小、易于靈活推廣安裝、就近緩解局部用電緊張等特點，分布式光伏迎來快速發(fā)展期。